24家科創(chuàng)板公司“嘗鮮”超募資金回購
近期A股上市公司掀起一波“回購潮”，用真金白銀向投資者傳遞信心。與以往不同的是，不少上市公司宣布擬使用超募資金進(jìn)行回購。據(jù)上海證券報(bào)記者不完全統(tǒng)計(jì)，8月以來，至少有24家公司公告擬使用超募資金進(jìn)行回購。從板塊分布上看，這批“嘗鮮者”均為科創(chuàng)板公司。
記者注意到，雖然多年前交易所就已經(jīng)規(guī)定可以使用超募資金進(jìn)行回購，但直到去年3月，才有上市公司使用超募資金進(jìn)行回購的實(shí)例。去年全年相關(guān)案例未超過20例，而今年8月至今相關(guān)案例就超過去年全年，激增的數(shù)量值得關(guān)注。
24家公司擬使用超募資金回購
使用超募資金回購股份的最新案例是炬光科技，8月28日，炬光科技發(fā)布公告，基于對(duì)公司未來發(fā)展前景的信心以及對(duì)公司價(jià)值的高度認(rèn)可，維護(hù)廣大投資者的利益，增強(qiáng)投資者信心，公司擬在未來12個(gè)月內(nèi)進(jìn)行股票回購，回購資金總額不低于2520萬元不超過5040萬元�；刭徆煞莸膬r(jià)格不超過120元/股�；刭彽馁Y金來源除了自有資金外，還有發(fā)行普通股取得的超募資金。
炬光科技并不是孤例。記者統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，8月以來百余家公司公告將進(jìn)行股份回購，其中至少有24家公司擬使用超募資金進(jìn)行回購。
擬回購金額最高的為納芯微，公司擬使用超募資金通過集中競價(jià)交易方式，以不低于2億元不超過4億元回購公司股份，在未來適宜時(shí)機(jī)全部用于員工持股計(jì)劃或股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃，回購價(jià)格不超過160元/股。
梳理這些公司的IPO超募情況可見，這24家公司中有17家首發(fā)超募資金超過5億元，其中8家公司超過10億元，超募最多的是納芯微，超募資金超過48億元。
超募資金較多的公司往往擬回購金額也較多，如昱能科技，在上述24家公司中擬回購金額僅次于納芯微。8月23日，昱能科技董事長、總經(jīng)理凌志敏提議用超募資金以集中競價(jià)交易方式回購股份，回購金額不低于1億元且不超2億元。據(jù)查，該公司首發(fā)超募資金近25億元。
8月超募資金回購數(shù)量超去年全年
記者注意到，對(duì)于將超募資金用于回購，相關(guān)監(jiān)管規(guī)則早有明文規(guī)定。例如，2019年1月發(fā)布的《上海證券交易所上市公司回購股份實(shí)施細(xì)則》規(guī)定，上市公司回購股份可以使用的資金包括發(fā)行普通股取得的超募資金、募投項(xiàng)目節(jié)余資金和已依法變更為永久補(bǔ)充流動(dòng)資金的募集資金；2022年1月，上交所對(duì)上述細(xì)則進(jìn)行了修訂，并更名為《上海證券交易所上市公司自律監(jiān)管指引第7號(hào)——回購股份》，完整保留了上述表述。《深圳證券交易所上市公司自律監(jiān)管指引第9號(hào)——回購股份》中也有相同的表述。
雖然政策上早已允許使用超募資金回購，但直到去年3月才有首單超募資金進(jìn)行回購的實(shí)例。去年3月17日晚，圣湘生物發(fā)布回購方案，成為使用超募資金回購首個(gè)“吃螃蟹”的公司。彼時(shí)公告顯示，圣湘生物擬進(jìn)行回購，回購金額不低于8000萬元不高于1.2億元，回購股份的資金來源為公司前期首發(fā)超募資金永久補(bǔ)充的部分流動(dòng)資金。
從數(shù)量上看，今年8月之前運(yùn)用超募資金進(jìn)行回購的情況并不常見。記者統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，去年全年超募資金回購案例不超過20例，今年前7個(gè)月只有6例，而8月以來至少已有24例。
科創(chuàng)板公司成回購主力軍
數(shù)量激增的背后體現(xiàn)出上市公司對(duì)于使用超募資金進(jìn)行回購的認(rèn)可。記者梳理發(fā)現(xiàn)，此前，傳統(tǒng)的股份回購大致分為三類：自有資金回購、向金融機(jī)構(gòu)籌集資金回購、發(fā)債式回購。一位市場人士分析稱，相較于傳統(tǒng)的幾種股份回購模式，超額募資回購對(duì)公司債務(wù)影響不大，這一模式既能提振投資者信心，又能減少公司資金占用，降低外部風(fēng)險(xiǎn)。
有公司已經(jīng)不止一次使用這一回購模式。例如，炬光科技就不是首次使用超募資金進(jìn)行回購，該公司今年1月公告，擬使用首發(fā)超募資金進(jìn)行回購，回購金額不低于7200萬元不超過1.32億元。今年5月，公司公告，完成本次回購，實(shí)際回購股份741000股，使用資金總額8016.59萬元。
記者統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，除了創(chuàng)業(yè)板公司華蘭股份之外，目前利用超募資金回購的其他公司均來自科創(chuàng)板。華蘭股份于2021年上市，首發(fā)超募資金12.5億元。該公司曾于4月公告，擬使用部分超募資金以集中競價(jià)方式回購公司股份，回購資金總額不低于1億元且不超過2億元�；刭徆煞輰⒁婪ㄈ坑枰宰N并減少公司注冊(cè)資本。
