車險改革將給產(chǎn)險業(yè)帶來三大改變

　　當(dāng)前，產(chǎn)險業(yè)的焦點話題就是車險綜合改革。近日，銀保監(jiān)會就《關(guān)于實施車險綜合改革的指導(dǎo)意見（征求意見稿）》公開征求意見。

　　從征求意見稿內(nèi)容看，這次改革是一次綜合性的全方位改革，既涉及交險強改革，也涉及商車險改革，既涉及條款改革，也涉及費率改革。因此，這次改革亦被業(yè)內(nèi)人士稱為史上最大力度車險改革。

　　其中對產(chǎn)險行業(yè)觸動最大的，當(dāng)屬商車險費率市場化改革。根據(jù)《指導(dǎo)意見》，一是改革后的預(yù)定附加費用率將從35％下降至25%，靜態(tài)測算改革后，預(yù)計車險整體賠付率將從60％提升至75％左右。二是在比較關(guān)鍵的“自主定價系數(shù)”改革上選擇分兩步走：第一步將自主定價系數(shù)范圍確定為[0.65~1.35]；第二步根據(jù)改革進展情況再適時完全放開。

　　這種分步的漸進式改革有利于防止市場大起大落和無序競爭，但上述意見稿也傳達(dá)出重要信息，商業(yè)車險全面市場化的趨勢不會改變，行業(yè)最終將迎來洗牌的那一天。從發(fā)展趨勢來看，記者預(yù)計，產(chǎn)險行業(yè)將呈現(xiàn)如下發(fā)展態(tài)勢：

　　一是車險競爭更加有序，手續(xù)費競爭亂象緩解。在其他條件不變的情況下，附加費用率下降將帶來賠付率上升，進而減少保險公司支付高額手續(xù)費的經(jīng)濟動力，倒逼手續(xù)費支出下降，進一步緩解車險手續(xù)費競爭亂象。

　　二是從車險競爭生態(tài)來看，市場化競爭推進往往帶來“強者恒強”，產(chǎn)險市場也是如此。2015年以來的車險三次費改后，除去基數(shù)較小的新公司，業(yè)務(wù)量越大的財險公司，車險增速越快，馬太效應(yīng)明顯。例如，2013年~2016年，人保財險、平安財險、太保財險等3家產(chǎn)險巨頭合計市場份額曾從64.8%降至63.07%，但2017年~2019年，3家產(chǎn)險市場份額止跌反升，分別為63.50%、64.04%、64.14%。

　　三是從產(chǎn)險業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)來看，預(yù)計車險占比繼續(xù)下降，非車險重要性進一步提升。2016年以來，車險保費收入占財險比重已在持續(xù)下滑。從產(chǎn)險利潤貢獻(xiàn)來看，車險承保利潤占比也可能下降。預(yù)計產(chǎn)險保費規(guī)模與盈利水平將從車險一家獨大轉(zhuǎn)向車險與非車險并行。

　　2015年~2018年中國車險綜合成本率分別為99.4%、99.1%、99%、99.9%，2019年經(jīng)過重拳整治市場亂象，處在承保盈虧平衡點附近。車險綜合成本率下降至98.6%。改革后，市場是否會出現(xiàn)“一放就亂”的現(xiàn)象進而出現(xiàn)行業(yè)性承保虧損，尚待觀察。

　　改革也會倒逼中小公司專業(yè)化轉(zhuǎn)型。從世界范圍來看，一般車險費率改革至第三年會出現(xiàn)市場惡性競爭并致險企倒閉潮。目前看來，中國的商車險改革采取漸進方式，既有利于推動車險市場化改革深入，也有利于守住不發(fā)生系統(tǒng)性風(fēng)險的底線。但一個可以預(yù)見的趨勢是，改革后市場主體將會加劇分化，有些競爭力不強的中小公司經(jīng)營會更加困難。

　　為促進中小財險公司健康發(fā)展，《指導(dǎo)意見》提出了相應(yīng)支持政策，包括：支持中小財險公司優(yōu)先開發(fā)差異化、專業(yè)化、特色化的創(chuàng)新產(chǎn)品，給予更加寬松的附加費用率等監(jiān)管政策，適當(dāng)降低償付能力監(jiān)管要求等。但是，隨著車險綜合化改革穩(wěn)步推進，留給中小產(chǎn)險公司提升核心競爭力的時間就非常緊張了。保險公司需要抓緊時間練內(nèi)功，提升風(fēng)險甄別能力和精算能力，更加準(zhǔn)確識別和獲取優(yōu)質(zhì)客戶來降低成本和賠付率，把成本和賠付端節(jié)約的資源更多地投入到創(chuàng)新和服務(wù)中去，形成自身核心競爭力，才能在商業(yè)車險市場化改革的大潮中站穩(wěn)腳跟。