上周美股三大指數(shù)悉數(shù)下跌。道瓊斯工業(yè)平均指數(shù)周度下跌2.12%、標(biāo)準(zhǔn)普爾500指數(shù)跌2.18%、納斯達克綜合指數(shù)跌3.03%。其中，標(biāo)普指數(shù)創(chuàng)去年年底以來最大單周跌幅。
此前，由于經(jīng)濟數(shù)據(jù)良好，美股又創(chuàng)歷史新高。但上周基本面方面的變化導(dǎo)致投資者避險情緒突然升溫，美股接連出現(xiàn)下跌。數(shù)據(jù)顯示，科技、工業(yè)板塊領(lǐng)跌，上周標(biāo)普500指數(shù)成分股市值損失了7000億美元。分析人士認為，雖然當(dāng)前的市場反應(yīng)還不算過于激烈，但如果基本面環(huán)境繼續(xù)惡化，股票市場影響將首當(dāng)其沖。
科技股跌幅居前
道指成分股中，只有四家公司上周周度獲得漲幅，分別是雪佛龍、聯(lián)合健康、麥當(dāng)勞、旅行者公司，各上漲4.02%、3.72%、1.25%、0.43%。跌幅榜上，受基本面影響的工業(yè)股以及科技股表現(xiàn)最差。蘋果公司跌6.88%、波音跌5.79%、卡特彼勒跌5.55%，3M公司跌5.05%、IBM跌3.52%、聯(lián)合技術(shù)跌3.15%。
標(biāo)準(zhǔn)普爾500指數(shù)成分股周度上漲榜單中，金融、醫(yī)療、食品板塊漲幅居前。保險巨頭美國國際集團漲9.62%，名列榜首。醫(yī)療保健公司亨利香恩、內(nèi)克塔治療公司、Diamondback能源、泰森食品分別漲8.97%、7.98%、7.39%、6.29%，列周度漲幅二至五位。跌幅榜上出現(xiàn)了數(shù)家科技公司的身影，賽門鐵克下跌17.66%，排名第二。微芯科技、英特爾、IPG光子也下跌11.42%、10.72%、10.38%，分列第六、九、十位。
由于納斯達克綜合指數(shù)擁有逾2600家成分股，本文以納斯達克的主要指數(shù)——納斯達克100指數(shù)成分股進行統(tǒng)計。該指數(shù)上周跌3.3%。福克斯、軟件公司Take-Two以及電子藝界出現(xiàn)在指數(shù)成分股周度上漲榜單前列。美光科技、西部數(shù)據(jù)、英偉達等科技股跌幅居前。
機構(gòu)傾向防御
彭博數(shù)據(jù)顯示，上周標(biāo)普500指數(shù)成分股市值損失了7000億美元。十一個行業(yè)子板塊中，科技、金融、工業(yè)、非必需消費品、醫(yī)療保健、通訊板塊分別損失了2110億、870億、820億、800億、660億、580億美元。房地產(chǎn)、公用事業(yè)板塊比較抗跌，損失市值各為100億美元。
彭博經(jīng)濟學(xué)家測算，上周基本面風(fēng)險的轉(zhuǎn)變可能會對美國股市看漲趨勢造成影響。標(biāo)準(zhǔn)普爾500指數(shù)成分股公司相關(guān)風(fēng)險敞口的股票價格今年已經(jīng)大幅上漲，基本面風(fēng)險會對那些承受更高成本公司的股票造成壓力。根據(jù)情景分析，如果基本面前景惡化，標(biāo)準(zhǔn)普爾500指數(shù)成分股公司的毛利率將顯著下降。
技術(shù)分析人士表示，標(biāo)普500指數(shù)正在向下測試關(guān)鍵的50日均線支撐力度。另外成交數(shù)據(jù)則顯示投資者普遍傾向于先獲利了結(jié)，鎖定前期盈利。在這種情況下，股市波動性上升無法避免。
華爾街機構(gòu)建議，近期應(yīng)回避科技、工業(yè)等受基本面影響較大的板塊，而耐用消費品、公用事業(yè)板塊防御性較好，近期值得配置；能源、金融板塊在經(jīng)受了近期的回調(diào)之后，未來長線反彈的潛在空間也將加大。
