海通證券：強(qiáng)化功能性定位 全面提升履職能力

　　中證網(wǎng)訊（記者 林倩）近日，證監(jiān)會(huì)發(fā)布了《關(guān)于加強(qiáng)證券公司和公募基金監(jiān)管加快推進(jìn)建設(shè)一流投資銀行和投資機(jī)構(gòu)的意見（試行）》等文件。海通證券表示，這些政策文件要求證券公司以強(qiáng)化功能性定位為立足點(diǎn)，從維護(hù)市場(chǎng)穩(wěn)定、履行“看門人”責(zé)任、合規(guī)執(zhí)業(yè)、文化引領(lǐng)、廉潔從業(yè)和交易管理等方面發(fā)力，全面落實(shí)“以投資者為本”理念，助力資本市場(chǎng)高質(zhì)量發(fā)展，公司將深入理解文件精神，積極貫徹監(jiān)管制度安排，加快促進(jìn)落實(shí)落地。

　　海通證券表示，公司認(rèn)真學(xué)習(xí)和領(lǐng)會(huì)“功能性定位”的要求，將服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)、支持國家戰(zhàn)略和保護(hù)好投資者的合法權(quán)益作為工作的初心和使命；堅(jiān)守合規(guī)底線，不斷加強(qiáng)保薦承銷專業(yè)綜合能力建設(shè)，不斷打磨研究專業(yè)性，著力提高專業(yè)服務(wù)能力；持續(xù)壓實(shí)合規(guī)底線，大力防范財(cái)務(wù)造假，公司相應(yīng)設(shè)立投行項(xiàng)目執(zhí)業(yè)質(zhì)量考核指標(biāo)，將項(xiàng)目執(zhí)業(yè)質(zhì)量與相關(guān)責(zé)任人掛鉤，發(fā)揮考核的指揮棒作用，促進(jìn)執(zhí)業(yè)質(zhì)量提升，打響海通“高質(zhì)量投行”品牌。

　　同時(shí)，海通證券持續(xù)健全風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制和流程，以集團(tuán)化、專業(yè)化和平臺(tái)化的思路持續(xù)完善市場(chǎng)、信用、操作和流動(dòng)性等風(fēng)險(xiǎn)類型的管理機(jī)制和流程，豐富風(fēng)險(xiǎn)管理的手段和方法，深化風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)應(yīng)用；認(rèn)真貫徹“深入開展中國特色金融文化建設(shè)”的總要求，海通證券堅(jiān)持培育中國特色資本市場(chǎng)文化，構(gòu)筑“以投資者為本”的文化根基。

　　校正行業(yè)機(jī)構(gòu)定位 促進(jìn)功能發(fā)揮

　　對(duì)于證監(jiān)會(huì)發(fā)布的《關(guān)于加強(qiáng)證券公司和公募基金監(jiān)管加快推進(jìn)建設(shè)一流投資銀行和投資機(jī)構(gòu)的意見（試行）》《關(guān)于嚴(yán)把發(fā)行上市準(zhǔn)入關(guān)從源頭上提高上市公司質(zhì)量的意見（試行）》，海通證券認(rèn)為，這兩個(gè)政策文件聚焦校正行業(yè)機(jī)構(gòu)定位、促進(jìn)功能發(fā)揮、提升專業(yè)服務(wù)能力和監(jiān)管效能、從源頭提高上市公司質(zhì)量、全面從嚴(yán)加強(qiáng)對(duì)企業(yè)發(fā)行上市活動(dòng)監(jiān)管、壓緊壓實(shí)發(fā)行監(jiān)管全鏈條各相關(guān)方責(zé)任等方面，提出了一些政策措施。

　　“證券公司將以強(qiáng)化功能性定位為立足點(diǎn)，將從維護(hù)市場(chǎng)穩(wěn)定、履行‘看門人’責(zé)任、合規(guī)執(zhí)業(yè)、文化引領(lǐng)、廉潔從業(yè)和交易管理等方面發(fā)力，全面落實(shí)‘以投資者為本’理念，助力資本市場(chǎng)高質(zhì)量發(fā)展?！焙ＭㄗC券表示，上述政策文件堅(jiān)持強(qiáng)化證券公司的“功能性定位”，始終踐行金融報(bào)國、金融為民的發(fā)展理念，落實(shí)“以投資者為本”理念的本質(zhì)要求。對(duì)標(biāo)對(duì)表中央金融工作會(huì)議關(guān)于培育一流投資銀行的要求，端正經(jīng)營(yíng)理念、校正定位偏差，把功能性放在首要位置，更加注重客戶長(zhǎng)期回報(bào)，切實(shí)履行信義義務(wù)。投資銀行將以服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展和保護(hù)投資者合法權(quán)益為己任，加強(qiáng)項(xiàng)目甄別、估值定價(jià)這些投行涉及的核心能力建設(shè)，真正為市場(chǎng)和投資人推薦質(zhì)量好的“貨真價(jià)實(shí)”的公司，同時(shí)把問題公司堅(jiān)決擋在市場(chǎng)門外。

　　在專業(yè)服務(wù)能力方面，海通證券認(rèn)為，上述政策文件要求證券公司堅(jiān)持提升專業(yè)服務(wù)能力，維護(hù)資本市場(chǎng)穩(wěn)定發(fā)展，著力發(fā)揮證券公司的主力軍作用，鞏固“以投資者為本”的市場(chǎng)根基；聚焦主責(zé)主業(yè)，發(fā)揮維護(hù)市場(chǎng)穩(wěn)定健康運(yùn)行、價(jià)值發(fā)現(xiàn)和風(fēng)險(xiǎn)管理、服務(wù)中長(zhǎng)期資金入市、提升投資者長(zhǎng)期回報(bào)、助力市場(chǎng)高水平開放等重要功能；強(qiáng)化核心能力建設(shè)，優(yōu)化金融服務(wù)和產(chǎn)品供給，為投資者提供適配的金融產(chǎn)品和服務(wù)。同時(shí)服務(wù)好科技、綠色、普惠、養(yǎng)老、數(shù)字金融等“五篇大文章”戰(zhàn)略布局。

　　“堅(jiān)持壓實(shí)證券公司的中介職責(zé)，認(rèn)真履行‘看門人’責(zé)任，是落實(shí)‘以投資者為本’理念的關(guān)鍵所在。壓實(shí)中介機(jī)構(gòu)‘看門人’責(zé)任，特別要進(jìn)一步壓實(shí)投行‘看門人’責(zé)任，充分運(yùn)用資金流水核查等方式確保財(cái)務(wù)真實(shí)性，提高價(jià)值發(fā)現(xiàn)能力?！焙ＭㄗC券認(rèn)為，上述政策文件要求證券公司堅(jiān)持完善公司治理，合規(guī)執(zhí)業(yè)，構(gòu)建“以投資者為本”的公司治理和合規(guī)基礎(chǔ)；股權(quán)結(jié)構(gòu)要清晰，組織架構(gòu)要精簡(jiǎn)，職責(zé)邊界要明確，信息披露要健全，激勵(lì)約束機(jī)制要合理，內(nèi)控制衡要有效；對(duì)于高風(fēng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)，堅(jiān)持“看不清管不住則不展業(yè)”，完善合規(guī)風(fēng)控考核機(jī)制，落實(shí)全面風(fēng)險(xiǎn)管理與全員合規(guī)管理要求。

　　在文化建設(shè)方面，海通證券認(rèn)為，上述政策文件要求證券公司堅(jiān)持中國特色金融文化引領(lǐng)，優(yōu)化證券業(yè)發(fā)展生態(tài)，構(gòu)筑“以投資者為本”的文化基石。深入開展中國特色金融文化建設(shè)，堅(jiān)決糾治拜金主義、奢靡享樂、急功近利、“炫富”等不良風(fēng)氣。大力弘揚(yáng)和踐行“五要五不”的中國特色金融文化，在入職、任職這些重要環(huán)節(jié)加強(qiáng)審查管理，對(duì)違法違規(guī)和行為嚴(yán)重失范的從業(yè)人員要堅(jiān)決出清。

　　海通證券進(jìn)一步表示，上述政策文件堅(jiān)持強(qiáng)化證券公司員工廉潔從業(yè)，切實(shí)加強(qiáng)從業(yè)人員管理和廉潔從業(yè)監(jiān)管，持續(xù)完善薪酬管理制度，增強(qiáng)“以投資者為本”理念落實(shí)的實(shí)踐性；堅(jiān)持加強(qiáng)證券公司的交易管理，提高市場(chǎng)的公平性，從交易制度層面落實(shí)“以投資者為本”，壓實(shí)職責(zé)，提升不同類型投資者交易公平性。

　　構(gòu)建立體化的處罰問責(zé)體系 全面落實(shí)聲譽(yù)約束

　　在監(jiān)管處罰方面，海通證券表示，上述政策文件建制執(zhí)制與統(tǒng)籌協(xié)調(diào)相結(jié)合，構(gòu)建立體化的處罰問責(zé)體系，對(duì)中介機(jī)構(gòu)建立常態(tài)化滾動(dòng)式的現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)管機(jī)制，嚴(yán)格落實(shí)“申報(bào)即擔(dān)責(zé)”，加快完善保代負(fù)面評(píng)價(jià)公示機(jī)制，全面落實(shí)聲譽(yù)約束。

　　具體來看，海通證券指出，建制執(zhí)制與統(tǒng)籌協(xié)調(diào)相結(jié)合，大幅提高現(xiàn)場(chǎng)檢查比例，深化跨部委監(jiān)管協(xié)作，對(duì)于出現(xiàn)欺詐發(fā)行等違法違規(guī)情形的要進(jìn)行全鏈條回溯和問責(zé)。擬上市企業(yè)和中介機(jī)構(gòu)存在違規(guī)情形的，依照《證券法》等規(guī)定嚴(yán)肅問責(zé)。上市委委員和審核注冊(cè)人員存在故意或重大過失、違反廉政紀(jì)律的，終身追究黨紀(jì)政務(wù)責(zé)任。

　　“構(gòu)建立體化的處罰問責(zé)體系。堅(jiān)持機(jī)構(gòu)罰和個(gè)人罰、經(jīng)濟(jì)罰和資格罰、監(jiān)管問責(zé)和自律懲戒并重，對(duì)無視、損害公眾投資者利益的機(jī)構(gòu)與個(gè)人依法堅(jiān)決予以嚴(yán)厲打擊?！焙ＭㄗC券表示，此次加大了對(duì)在違法違規(guī)中負(fù)有責(zé)任的投行負(fù)責(zé)人、高管，乃至公司總經(jīng)理、董事長(zhǎng)等的處罰力度；對(duì)一些涉嫌嚴(yán)重違法，特別是那些幫助造假的中介機(jī)構(gòu)，包括他們的人員，堅(jiān)決從重處罰，堅(jiān)決適用禁業(yè)罰等硬措施，涉嫌犯罪的移送司法機(jī)關(guān)。

　　對(duì)中介機(jī)構(gòu)，海通證券指出，此次建立了常態(tài)化滾動(dòng)式的現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)管機(jī)制，以三年為一個(gè)周期，原則上做到全覆蓋。嚴(yán)格落實(shí)“申報(bào)即擔(dān)責(zé)”。在制度規(guī)則上已經(jīng)明確了對(duì)于“一查就撤”這種問題要追究到底、責(zé)任到人，在日常監(jiān)管工作中，特別關(guān)注撤否率比較高和“業(yè)績(jī)變臉”等市場(chǎng)比較關(guān)注的突出問題。

　　同時(shí)，海通證券分析稱，此次加快完善保薦代表人負(fù)面評(píng)價(jià)公示機(jī)制，落實(shí)聲譽(yù)約束。用好以上市公司質(zhì)量為導(dǎo)向的保薦機(jī)構(gòu)執(zhí)業(yè)質(zhì)量評(píng)價(jià)機(jī)制，真正讓聲譽(yù)約束發(fā)揮作用。加大問責(zé)懲治力度、完善處罰信息公示通報(bào)、健全從業(yè)人員誠信檔案應(yīng)用，依法嚴(yán)格限制違法違規(guī)人員“帶病流動(dòng)”。

　　深入理解文件精神 積極貫徹監(jiān)管制度安排

　　“公司認(rèn)真學(xué)習(xí)和領(lǐng)會(huì)‘功能性定位’的要求，將服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)、支持國家戰(zhàn)略和保護(hù)好投資者的合法權(quán)益作為我們工作的初心和使命。端正經(jīng)營(yíng)理念、校正定位偏差，將‘功能性定位’放在首要位置，這是證監(jiān)會(huì)最新出臺(tái)的文件對(duì)證券公司提出新要求。”海通證券表示，公司作為國有大型證券公司，需將服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)、支持國家戰(zhàn)略和保護(hù)好投資者的合法權(quán)益作為工作的初心，時(shí)刻牢記這一使命和責(zé)任。

　　海通證券表示，將組織公司全體員工認(rèn)真學(xué)習(xí)和領(lǐng)會(huì)文件的精神，特別是關(guān)于證券公司“功能性定位”的要求，注重客戶長(zhǎng)期回報(bào)，切實(shí)履行信義義務(wù)。將“功能性定位”放在首要位置，最主要的就是要樹立“以投資者為本”的理念，將投資者的利益放在首位，提高市場(chǎng)的公平性、透明度、信任度和吸引力。同時(shí)，堅(jiān)守合規(guī)底線，不斷加強(qiáng)保薦承銷專業(yè)綜合能力建設(shè)，不斷打磨研究專業(yè)性，著力提高專業(yè)服務(wù)能力。

　　針對(duì)《關(guān)于加強(qiáng)證券公司和公募基金監(jiān)管加快推進(jìn)建設(shè)一流投資銀行和投資機(jī)構(gòu)的意見（試行）》提出的證券公司和公募基金要提高專業(yè)能力，海通證券表示，公司著重從多個(gè)方面提高專業(yè)服務(wù)能力建設(shè)，包括堅(jiān)守合規(guī)底線，切實(shí)歸位盡責(zé)，高度重視投行執(zhí)業(yè)合規(guī)，持續(xù)提高內(nèi)部治理水平，完善內(nèi)控制度體系，嚴(yán)把資本市場(chǎng)入口關(guān)；不斷加強(qiáng)保薦承銷專業(yè)綜合能力建設(shè)，提升財(cái)務(wù)造假識(shí)別能力和估值定價(jià)能力，提升上市公司質(zhì)量與投資者可投性；不斷打磨研究專業(yè)性。發(fā)揮研究在價(jià)值發(fā)現(xiàn)、估值定價(jià)、財(cái)富管理中，以及在公司各業(yè)務(wù)板塊中的先導(dǎo)性、基礎(chǔ)性作用。以深入解讀國家大計(jì)方針、支持公司決策發(fā)展謀篇布局、深入感知產(chǎn)業(yè)變革機(jī)遇、助力公司各業(yè)務(wù)線提質(zhì)增效為目標(biāo)，持續(xù)提升“投研、產(chǎn)研、政研”的綜合研究能力。

　　在執(zhí)業(yè)質(zhì)量方面，海通證券強(qiáng)調(diào)，將持續(xù)壓實(shí)合規(guī)底線，切實(shí)履行資本市場(chǎng)“看門人”的職責(zé)和使命，促進(jìn)執(zhí)業(yè)質(zhì)量提升，打響海通“高質(zhì)量投行”品牌。公司將切實(shí)履行好資本市場(chǎng)“看門人”的職責(zé)和使命，為投資者提供更多的優(yōu)質(zhì)公司，包括持續(xù)壓實(shí)合規(guī)底線；大力防范財(cái)務(wù)造假，對(duì)擬上市企業(yè)的核查把關(guān)更加嚴(yán)格，從源頭上提高上市公司質(zhì)量；為響應(yīng)監(jiān)管部門將建立的以上市公司質(zhì)量為導(dǎo)向的保薦機(jī)構(gòu)執(zhí)業(yè)質(zhì)量評(píng)價(jià)機(jī)制，公司應(yīng)相應(yīng)設(shè)立投行項(xiàng)目執(zhí)業(yè)質(zhì)量考核指標(biāo)，將項(xiàng)目執(zhí)業(yè)質(zhì)量與相關(guān)責(zé)任人掛鉤，發(fā)揮考核的指揮棒作用，促進(jìn)執(zhí)業(yè)質(zhì)量提升，打響海通“高質(zhì)量投行”品牌。

　　“公司持續(xù)健全風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制和流程，以集團(tuán)化、專業(yè)化和平臺(tái)化的思路持續(xù)完善市場(chǎng)、信用、操作和流動(dòng)性等風(fēng)險(xiǎn)類型的管理機(jī)制和流程，豐富風(fēng)險(xiǎn)管理的手段和方法，深化風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)應(yīng)用?！焙ＭㄗC券認(rèn)為，證監(jiān)會(huì)最新出臺(tái)的文件對(duì)證券公司股權(quán)結(jié)構(gòu)、組織架構(gòu)、職責(zé)邊界、信息披露、激勵(lì)約束機(jī)制和內(nèi)控制衡等治理方面提出了新要求，同時(shí)要求完善合規(guī)風(fēng)控考核機(jī)制，并落實(shí)全面風(fēng)險(xiǎn)管理。

　　海通證券介紹，首先，公司提升前瞻性風(fēng)險(xiǎn)管理水平和風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警能力。挖掘預(yù)警中心應(yīng)用場(chǎng)景，讓預(yù)警中心賦能業(yè)務(wù)開展的流程，完善公司各個(gè)業(yè)務(wù)條線、分公司和子公司風(fēng)險(xiǎn)管理相關(guān)制度建設(shè)，持續(xù)完善預(yù)警模型、排查流程，加強(qiáng)與業(yè)務(wù)流程的融合。其次，公司深入貫徹風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)管理措施。通過建章立制、檢查考核等手段，切實(shí)推進(jìn)防范化解重大風(fēng)險(xiǎn)要求的落實(shí)，持續(xù)完善風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告、跟蹤、應(yīng)急、處置等工作機(jī)制。最后，壓實(shí)一線合規(guī)人員履職責(zé)任，提升合規(guī)內(nèi)控隊(duì)伍的專業(yè)履職能力。

　　在認(rèn)真貫徹“深入開展中國特色金融文化建設(shè)”的總要求方面，作為國有上市公司，海通證券堅(jiān)持培育中國特色資本市場(chǎng)文化，構(gòu)筑“以投資者為本”的文化根基。有溫度，講人文，創(chuàng)文化引領(lǐng)之興。海通證券黨委“四有四創(chuàng)”黨建工作法著力以高質(zhì)量黨建引領(lǐng)高質(zhì)量發(fā)展，始終把公司發(fā)展放在服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)、區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展的大局中，牢記“國之大者”。學(xué)思想、強(qiáng)黨性、重實(shí)踐、建新功。海通證券黨委在學(xué)習(xí)貫徹主題教育過程中，堅(jiān)持在以學(xué)鑄魂、以學(xué)增智、以學(xué)正風(fēng)、以學(xué)促干上取得實(shí)效，將引領(lǐng)廣大黨員干部堅(jiān)守金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)初心，做到“心有所信，方能行遠(yuǎn)”。