歲末年初，在北京某高校就讀大二的小林給自己送了一份禮物——一臺(tái)最新版的智能手機(jī)。不過，這臺(tái)手機(jī)是通過電商的消費(fèi)分期方式購置�！霸瓉淼氖謾C(jī)用了好久，不好意思讓爸媽給換，恰好2017年圣誕節(jié)抽到一張12期免息的券，干脆換了。我正在企業(yè)實(shí)習(xí)，還款壓力不算大�！毙×终f。
不少網(wǎng)購用戶已然習(xí)慣了使用電商平臺(tái)的消費(fèi)信貸。在廈門工作的王靜不久前用螞蟻花唄給家里買了不少年貨。她說，日常消費(fèi)基本都用花唄付款，每月還一次，對(duì)賬省事兒。
隨著消費(fèi)金融的全面來襲，無論是在線上還是線下，“先用貨再付款”已不是稀罕事。與小林、王靜一樣，“提前”消費(fèi)人群正以幾何級(jí)速度增長(zhǎng)。
“隨著80后、90后逐漸成為社會(huì)主流，適度超前消費(fèi)成為普遍接受的觀念�！睆V證恒生分析師溫朝會(huì)表示，消費(fèi)的動(dòng)態(tài)發(fā)展非常細(xì)膩，從滿足溫飽到享受，再從享受到健康，量和質(zhì)的同步增長(zhǎng)是我國(guó)人民消費(fèi)的最新發(fā)展趨勢(shì)。
“生活節(jié)奏及方式的變化對(duì)消費(fèi)者的消費(fèi)行為和習(xí)慣產(chǎn)生一定影響。消費(fèi)者對(duì)旅行和美食等方面提出新要求，旅行及餐飲市場(chǎng)的消費(fèi)升級(jí)趨勢(shì)逐漸顯現(xiàn)。在旅游方面，消費(fèi)者更加注重旅游的體驗(yàn)度和舒適度；在餐飲方面，消費(fèi)者更愿意為健康埋單。企業(yè)要迅速了解消費(fèi)需求的變化，適應(yīng)并緊抓市場(chǎng)新機(jī)遇，為企業(yè)創(chuàng)造新的增長(zhǎng)空間。”尼爾森中國(guó)區(qū)總經(jīng)理韋劭說。
在此背景下，旅游分期、家裝分期、醫(yī)美分期等五花八門的細(xì)分消費(fèi)金融領(lǐng)域迅速崛起。從消費(fèi)金融市場(chǎng)參與方來看，以電商購物為消費(fèi)場(chǎng)景的消費(fèi)信貸優(yōu)勢(shì)明顯。艾瑞咨詢發(fā)布的《2018年中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)金融行業(yè)報(bào)告》指出，電商平臺(tái)消費(fèi)金融憑借高流量、電商場(chǎng)景獲得早期快速發(fā)展的優(yōu)勢(shì)，而后通過支付打通各消費(fèi)場(chǎng)景，加之風(fēng)控能力優(yōu)勢(shì)，從而實(shí)現(xiàn)領(lǐng)先地位。
不難發(fā)現(xiàn)，我國(guó)消費(fèi)金融市場(chǎng)潛力巨大。易觀聯(lián)合融之家發(fā)布的《2017年中國(guó)消費(fèi)信貸市場(chǎng)專題分析》顯示，我國(guó)消費(fèi)信貸保持快速增長(zhǎng)，截至2017年末，我國(guó)消費(fèi)信貸（不含房貸）市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)9.8萬億元，占GDP比例為12.32%，但與美國(guó)相比，差距仍非常明顯。未來我國(guó)消費(fèi)信貸行業(yè)市場(chǎng)空間巨大。
以螞蟻金服為例，《2018年中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)金融行業(yè)報(bào)告》認(rèn)為，2017年預(yù)計(jì)花唄放貸規(guī)模超9000億元，借唄放貸規(guī)模超5000億元。花唄模式分為賬單分期和交易分期，賬單分期為虛擬信用卡模式。
不可否認(rèn)，誘人的消費(fèi)金融在服務(wù)長(zhǎng)尾人群的同時(shí)，滋生了一些“不理性”隱患。從雙十一“剁手”的呼聲不絕于耳，到校園貸危機(jī)、消費(fèi)貸違規(guī)套現(xiàn)等新聞屢見諸媒體，消費(fèi)金融快速增長(zhǎng)的過程中出現(xiàn)了一些“異化”情況。在中國(guó)證券報(bào)記者采訪過程中，部分家長(zhǎng)對(duì)于各類消費(fèi)金融產(chǎn)品的盛行表達(dá)了擔(dān)憂。一位家長(zhǎng)說：“對(duì)于合理的消費(fèi)，家長(zhǎng)會(huì)予以滿足，但是有時(shí)候孩子們的消費(fèi)不理性，造成浪費(fèi)，甚至耽誤了正常學(xué)習(xí)�！�
2017年，中國(guó)銀監(jiān)會(huì)、教育部、人社部聯(lián)合下發(fā)了《關(guān)于進(jìn)一步加強(qiáng)校園貸規(guī)范管理工作的通知》。不少專家和教育界人士認(rèn)為，校園貸本身不違法，但容易衍生電信網(wǎng)絡(luò)詐騙、合同詐騙、非法拘禁、故意傷害、敲詐勒索等違法犯罪事件。為了杜絕隱患，一方面，父母在子女進(jìn)入大學(xué)前就應(yīng)該指導(dǎo)孩子進(jìn)行預(yù)算，明確信用卡、債務(wù)、網(wǎng)貸、罰息等概念，培養(yǎng)理性財(cái)富觀念；另一方面，學(xué)校應(yīng)加強(qiáng)宣傳引導(dǎo)，加大金融與網(wǎng)絡(luò)安全知識(shí)普及，從源頭上遏制借貸高消費(fèi)及“高利貸”現(xiàn)象的發(fā)生。
接近監(jiān)管層人士對(duì)中國(guó)證券報(bào)記者透露，在強(qiáng)監(jiān)管周期，今年對(duì)于消費(fèi)金融的風(fēng)險(xiǎn)排查是重點(diǎn)之一。除了防范消費(fèi)金融領(lǐng)域的違法違規(guī)行為，居民部門的杠桿率高企已引發(fā)監(jiān)管層警覺。日前召開的2018年全國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理工作會(huì)議明確提出，要努力抑制居民杠桿率，重點(diǎn)是控制居民杠桿率的過快增長(zhǎng)，打擊挪用消費(fèi)貸款、違規(guī)透支信用卡等行為，嚴(yán)控個(gè)人貸款違規(guī)流入股市和樓市。
