全國政協(xié)委員、招商銀行原行長馬蔚華4日接受中國證券報記者采訪時表示,應(yīng)對商業(yè)銀行證券化資產(chǎn)的資本、撥備計提規(guī)則進行修改,允許商業(yè)銀行對不承擔(dān)實際風(fēng)險的證券化資產(chǎn)不進行資本和撥備的計提;同時,應(yīng)對貸款的口徑進行調(diào)整,不再將通過證券化但未在會計面實現(xiàn)出表的貸款納入統(tǒng)計范圍。在不良處置上,應(yīng)允許金融機構(gòu)向非資產(chǎn)管理公司開展不良資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù),放開金融機構(gòu)對零售類不良資產(chǎn)進行批量轉(zhuǎn)讓的限制。
馬蔚華認為,目前我國對商業(yè)銀行的資本、撥備以及貸款的計算主要依據(jù)其財務(wù)報表上的資產(chǎn)口徑。在資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)開展之前,商業(yè)銀行的賬面資產(chǎn)全部為其承擔(dān)實際風(fēng)險的資產(chǎn),因此,該計算規(guī)則可較真實地計算銀行所承擔(dān)的風(fēng)險,為監(jiān)管機構(gòu)對全行業(yè)進行監(jiān)管提供了有力依據(jù)。
但在現(xiàn)行會計制度(企業(yè)會計準則第23號)下,一些發(fā)行機構(gòu)在不承擔(dān)任何實質(zhì)風(fēng)險情況下,其證券化資產(chǎn)卻無法在會計層面實現(xiàn)出表。比如,發(fā)行機構(gòu)對受托機構(gòu)或已出售的資產(chǎn)存在一定控制或從證券化資產(chǎn)中獲取一定的無風(fēng)險浮動報酬。又如,在受托機構(gòu)及其投資者均認可的情況下,將證券化的回收款進行再投資等。目前,監(jiān)管機構(gòu)對資本、撥備以及貸款的口徑完全按照賬面資產(chǎn)進行計算,即使發(fā)行機構(gòu)已經(jīng)不再承擔(dān)證券化資產(chǎn)的實際風(fēng)險,且在法律上已經(jīng)真實出售給了受托機構(gòu),但仍要求發(fā)行機構(gòu)對證券化資產(chǎn)重復(fù)計提資本和撥備。另外,監(jiān)管機構(gòu)根據(jù)現(xiàn)有的計算口徑也難以掌握商業(yè)銀行的實際運營情況,干擾其政策的決定。