多方發(fā)力 綠色金融改革創(chuàng)新向縱深發(fā)展
綠色金融的蓬勃發(fā)展成為中國金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的一大亮點，尤其是在浙江、江西、廣東、貴州、新疆五�。▍^(qū)）部分地方設(shè)立的綠色金融改革創(chuàng)新試驗區(qū)成效顯著，對助推經(jīng)濟轉(zhuǎn)型、生態(tài)文明建設(shè)起到良好作用。多位業(yè)內(nèi)人士在接受中國證券報記者采訪時表示，下一步料將在完善標(biāo)準(zhǔn)體系、創(chuàng)新金融產(chǎn)品和服務(wù)、切實加強風(fēng)險防范、強化綠色金融統(tǒng)計等方面繼續(xù)推動綠色金融改革創(chuàng)新向縱深發(fā)展。
支持力度加碼
從金融機構(gòu)看，盡管當(dāng)前綠色金融發(fā)展已經(jīng)取得明顯成效，但未來仍需強調(diào)其戰(zhàn)略意義并持續(xù)推進。
交通銀行金融研究中心高級研究員武雯建議，商業(yè)銀行需制訂相應(yīng)的發(fā)展目標(biāo)、產(chǎn)品體系、關(guān)鍵舉措和機制保障，從而形成完整的綠色金融發(fā)展規(guī)劃。短期內(nèi)，應(yīng)盡快著手制訂具體詳細、可操作性強的綠色金融標(biāo)準(zhǔn)和細則，在全行系統(tǒng)內(nèi)頒布，在授信與風(fēng)險政策上深入體現(xiàn)綠色金融的理念。
同時，金融機構(gòu)應(yīng)持續(xù)加大節(jié)能環(huán)保重點項目金融支持力度。具體看，東方金誠綠色金融部負責(zé)人方怡向表示，可以改進和完善節(jié)能環(huán)保產(chǎn)業(yè)金融服務(wù)，積極開發(fā)和銷售綠色金融產(chǎn)品。主動梳理轄區(qū)內(nèi)的優(yōu)秀環(huán)保企業(yè)名單，加大銀企對接力度，對表現(xiàn)良好的環(huán)保企業(yè)，適度降低門檻，在授信審批、貸款利率等方面給予一定的優(yōu)惠。
當(dāng)然，提升綠色發(fā)展能力需從多方面共同發(fā)力。中國人民大學(xué)重陽金融研究院副院長董希淼表示，首先，要營造綠色發(fā)展環(huán)境。其次，培育和發(fā)展綠色金融市場。再次，加大對綠色金融機構(gòu)的政策支持。
進一步政策引導(dǎo)
“中國的綠色金融還處于初步探索階段，政策支持下的規(guī)模迅速發(fā)展，不能掩蓋綠色金融發(fā)展能力不足的問題�！迸d業(yè)銀行綠色金融部相關(guān)負責(zé)人稱。
“很多綠色項目建設(shè)周期長，收益率偏低，因此對該類綠色項目金融機構(gòu)表現(xiàn)并不積極，而在現(xiàn)階段的經(jīng)濟形勢和去杠桿的背景下，通過加大財政補貼提升綠色項目吸引力的空間已經(jīng)不大，這就要求產(chǎn)業(yè)自身建立良好的退出整合機制，加大洗牌力度，避免劣幣逐良幣�！蔽漩┍硎荆枰獜恼咧贫壬线M一步引導(dǎo)，可考慮從法律法規(guī)角度提升金融機構(gòu)和企業(yè)的社會責(zé)任。
同時，缺乏統(tǒng)一的界定和認證標(biāo)準(zhǔn)也是當(dāng)前迫切需要解決的問題。董希淼舉例，以綠色債券為例，我國綠色債券主要包括綠色金融債、綠色企業(yè)債、綠色公司債及綠色債務(wù)融資工具等類型，分別由不同相關(guān)部門監(jiān)管，但目前這些類型所界定的綠色項目標(biāo)準(zhǔn)尚未統(tǒng)一，綠色產(chǎn)業(yè)指導(dǎo)目錄也有待細化。
加強風(fēng)險防范
加快推進綠色金融的同時，也需加強風(fēng)險防范，防止“洗綠”等風(fēng)險發(fā)生。
在金融機構(gòu)加強環(huán)境社會風(fēng)險防范方面，方怡向表示，建議銀行、資產(chǎn)管理機構(gòu)等積極開展環(huán)境壓力測試，評估環(huán)境風(fēng)險對其資產(chǎn)價值帶來的影響，對環(huán)境風(fēng)險進行主動管理。銀行也可以對環(huán)境風(fēng)險進行動態(tài)管理、全流程管理，如在貸前對客戶進行環(huán)境社會風(fēng)險專項評估，將評估結(jié)果與信貸客戶貸款利率掛鉤；貸后對信貸客戶環(huán)境和安全生產(chǎn)表現(xiàn)進行動態(tài)監(jiān)測，倒逼企業(yè)加強環(huán)境風(fēng)險管理。
董希淼建議從四方面入手：一是建立專業(yè)化團隊，加強對綠色產(chǎn)業(yè)政策和客戶的研究，提高綠色金融業(yè)務(wù)的風(fēng)險預(yù)判能力。二是對綠色金融客戶進行層級細分，提高風(fēng)險定價能力，根據(jù)其抵押物價值和經(jīng)營狀況實施精細化、差異化定價。三是探索適用于綠色項目和客戶的風(fēng)控模型，完善風(fēng)險管理的手段和工具，加強貸前調(diào)查、貸時審查、貸后督查，強化風(fēng)險監(jiān)測和預(yù)警，對客戶的經(jīng)營狀況和資金用途進行監(jiān)控。四是與政府部門探討設(shè)立綠色金融風(fēng)險補償基金，由政府、銀行和貸款客戶三方共擔(dān)風(fēng)險。
可以預(yù)計的是，強化綠色金融統(tǒng)計將有利于風(fēng)險防范。在武雯看來，綠色金融的統(tǒng)計工作一方面需要進一步明確現(xiàn)有的綠色信貸和綠色債券的統(tǒng)計標(biāo)準(zhǔn)體系，加強涉及相關(guān)項目的機構(gòu)部門間的溝通協(xié)同，使統(tǒng)計工作更加準(zhǔn)確；另一方面，需要盡快建立涵蓋綠色金融市場的綜合統(tǒng)計體系。
