胡濱：銀行系金控公司可嘗試性開展證券牌照申請試點

　　中證網訊（記者 彭揚）中國社會科學院金融研究所副所長、國家金融與發(fā)展實驗室副主任胡濱日前在《金融監(jiān)管藍皮書：中國金融監(jiān)管報告（2019）》發(fā)布會上表示，對于銀行系金融控股公司，由于其各業(yè)務板塊均已對應具體的監(jiān)管部門且并表管理較為嚴格，集團內控和運營相對規(guī)范，下一步的監(jiān)管重點為按照統(tǒng)一要求搭建金控集團的組織框架，且可嘗試性地開展證券牌照的申請試點。

　　胡濱稱，近年來我國金融控股公司發(fā)展迅速，綜合金融業(yè)務規(guī)模不斷擴大，在滿足各類企業(yè)和消費者對多元化金融服務需求的同時，提升了服務經濟高質量發(fā)展的能力。但實踐中有一些金融控股公司，主要是非金融企業(yè)投資形成的金融控股公司盲目向金融業(yè)擴張，存在監(jiān)管真空，風險不斷累積和暴露。

　　“針對不同類型的金融控股公司，需要找出各自不同的風險點和監(jiān)管要點�！焙鸀I認為，對于銀行系金融控股公司，由于其各業(yè)務板塊均已對應具體的監(jiān)管部門且并表管理較為嚴格，集團內控和運營相對規(guī)范，因此下一步的監(jiān)管重點為按照統(tǒng)一要求搭建金控集團的組織框架，且可嘗試性地開展證券牌照的申請試點。對于非銀行系金融控股公司，應注重其內部的資金運用，在提升金融板塊協(xié)同效應的同時，防范集團內部的風險傳染。對于央企系金融控股公司，應當科學設定產業(yè)與金融板塊之間的資產和收入占比指標，防止產業(yè)虛化，回歸金融服務實體的本源。對于政府系金融控股公司則應重點關注其資本實力與總杠桿率的關系，規(guī)范政府投融資行為，按照市場化和規(guī)范化要求，合理引導地方政府運用金融手段發(fā)展地方經濟。對于民營系金融控股公司應采取審慎穩(wěn)妥的態(tài)度，設立更加嚴格的準入標準和條件，并將股東資質與出資來源真實性作為監(jiān)管重點，防止“脫實向虛”和“產業(yè)虛化”問題。對于互聯(lián)網系金融控股公司則應高度關注其新的業(yè)務模式可能帶來的風險敞口和風險維度的異化，更加注重數據安全與金融消費者權益保護，防止其潛在風險通過互聯(lián)網客群擴散。

　　此外，在互聯(lián)網科技公司的金融業(yè)務發(fā)展問題上，胡濱認為，作為一種新型的金融控股公司，加強互聯(lián)網金融控股公司監(jiān)管既需要考慮統(tǒng)一性的監(jiān)管原則和標準，也需要突出其特殊性。

　　具體看，胡濱分析，首先，互聯(lián)網科技企業(yè)涉足金融業(yè)務必須取得相應的金融業(yè)務牌照，并嚴格遵循當前機構監(jiān)管和功能監(jiān)管相結合的制度框架。其次，明確互聯(lián)網科技公司開展的金融業(yè)務所需要的資本金要求，鼓勵其充分發(fā)揮科技技術和應用場景優(yōu)勢，增強金融助力和賦能作用。再次，互聯(lián)網科技企業(yè)應與其所屬的金融板塊進行清晰的隔離，搭建產業(yè)與金融的“防火墻”，而金融監(jiān)管政策框架應主要覆蓋和約束其金融業(yè)務板塊與領域，不應過度拓展到科技技術和商業(yè)領域。最后，為充分發(fā)揮協(xié)同效應，在客戶授權的前提下，應允許數據在金融控股公司和其關聯(lián)公司之間合理的流通與共享。同時，為避免金融控股公司濫用該規(guī)則，應賦予用戶充分的數據權利，形成一套系統(tǒng)化的數據使用規(guī)范。