推進個人養(yǎng)老金制度建設 養(yǎng)老金融產品池亟待擴容

　　上證報中國證券網訊（記者 韓宋輝）個人養(yǎng)老金制度正在緊鑼密鼓推出。人力資源和社會保障部副部長游鈞近日表態(tài)，將建立以賬戶制為基礎、個人自愿參加、國家財政給予稅收支持、資金市場化投資運營的個人養(yǎng)老金制度。從近期的業(yè)內調研來看，除加強財稅支持外，擴容養(yǎng)老金融產品是提振個人養(yǎng)老金規(guī)模的關鍵之一。

　　作為基礎設施，個人養(yǎng)老金賬戶是個人養(yǎng)老金制度建設的關鍵一環(huán)。業(yè)內專家說，一方面，個人養(yǎng)老金賬戶需對接合格的金融產品，具有繳費、查詢、投資、領取等功能；另一方面，可依托個人養(yǎng)老金賬戶，打通養(yǎng)老保險第二、三支柱，實現(xiàn)企事業(yè)年金與個人養(yǎng)老金之間的接續(xù)，在此基礎上逐步整合個人住房公積金賬戶等資金，實現(xiàn)養(yǎng)老財務資源利用最大化。

　　中國社科院金融所保險與社會保障研究室副主任王向楠表示，個人養(yǎng)老金賬戶應當具有專屬性、唯一性，可以考慮以居民身份證為登記識別信息，開設個人養(yǎng)老金賬戶，國家需要圍繞賬戶設立、運作和領取三階段建立激勵相容、層層銜接的制度架構。

　　王向楠解釋，賬戶設立方面，應該具有高度的便利性和靈活性，比如銀行、保險公司等機構都可以成為賬戶設立的載體。賬戶運作方面，銀行、保險、基金可分別有各自產品的準入審核，從而建立統(tǒng)一的養(yǎng)老金融產品池。將產品池與個人養(yǎng)老金賬戶對接，人們可根據(jù)自身風險偏好與需求在產品池內進行投資。到賬戶領取階段，可基于金融市場基礎設施建立個人養(yǎng)老金賬戶與稅務系統(tǒng)的數(shù)據(jù)共享接口，人們領取養(yǎng)老金時，由稅務部門進行相關稅收的代扣代繳。

　　除加強財稅支持外，豐富養(yǎng)老金融產品池是提升個人養(yǎng)老金規(guī)模的關鍵，目前這一塊還很單薄，主要包括個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險、一些長期年金保險產品和養(yǎng)老目標基金等。王向楠介紹，個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險目前僅在上海、福建和蘇州工業(yè)園區(qū)等地區(qū)試點，參保人數(shù)在5萬人左右，保費規(guī)模尚小。養(yǎng)老目標基金募集資金規(guī)模超過500億元，通常有一年到五年不等的封閉期，收益短期可以預見，在應對長期養(yǎng)老壓力方面作用還可加強。

　　業(yè)內專家認為，一方面要堅持正本清源，規(guī)范現(xiàn)有業(yè)務，統(tǒng)一產品標準，清理那些名不符實養(yǎng)老金融產品；另一方面要開展業(yè)務創(chuàng)新試點，大力發(fā)展真正具備養(yǎng)老功能的專業(yè)養(yǎng)老產品，包括養(yǎng)老儲蓄存款、養(yǎng)老理財和基金、專屬養(yǎng)老保險、商業(yè)養(yǎng)老金等，引入符合養(yǎng)老金融要求的更多類型金融機構積極參與，探索符合我國國情的第三支柱養(yǎng)老保險發(fā)展新路子。

　　記者從業(yè)內了解到，專屬養(yǎng)老保險或許是養(yǎng)老金融產品池擴容的第一站。銀保監(jiān)會相關負責人去年底曾表態(tài)，要加大養(yǎng)老保險產品創(chuàng)新，開展專屬商業(yè)養(yǎng)老保險試點，擴展保障責任，提供更加靈活的養(yǎng)老金積累和領取服務，支持保險機構提供具備長期直至終身領取功能的養(yǎng)老年金保險，特別是能夠與其他養(yǎng)老金融產品所積累的養(yǎng)老資金有效對接的即期年金產品。相關試點或將于近期展開。

　　一位長期從事養(yǎng)老險業(yè)務的人士表示，隨著人口老齡化及長壽風險的加大，養(yǎng)老金融業(yè)務發(fā)展空間巨大。個人養(yǎng)老金具有一定規(guī)模后，不僅能夠提升國民養(yǎng)老水平，也將為資本市場提供更多長期戰(zhàn)略性資金。