“業(yè)界良心”踩錯節(jié)奏？新能源概念股集體爆發(fā)，喊岀“新能源泡沫論”的楊東最近在干啥？

　　在經(jīng)歷了年初市場劇烈波動后，新能源產(chǎn)業(yè)鏈重新回到投資者的視野，寧德時代、比亞迪、隆基股份等批量創(chuàng)新高。

　　這也就意味著，今年年初曾高調(diào)唱衰新能源板塊的“業(yè)界良心”基金經(jīng)理——楊東這次不幸踩錯節(jié)奏。

　　值得一提的是，在拋出新能源泡沫言論后，寧泉資產(chǎn)也用實(shí)際行動支持其言行，二季度以來調(diào)研的個股沒一個與新能源有很大關(guān)系，而低估值的港股券商股則接連獲其加持。

　　“業(yè)界良心”們要輸了？

　　今年上半年，新能源利好不斷，新能源產(chǎn)業(yè)鏈也不斷受投資者關(guān)注。新能源汽車方面，上半年銷量持續(xù)超預(yù)期，動力電池作為新能源車“皇冠上的明珠”利好不斷落地，需求旺盛下“電池荒”推動龍頭企業(yè)擴(kuò)產(chǎn)計(jì)劃提前，盈利能力超預(yù)期，已披露中報預(yù)警的電池產(chǎn)業(yè)鏈公司大部分業(yè)績高增長，支撐板塊情緒繼續(xù)向上。

　　中國汽車工業(yè)協(xié)會近日公布的數(shù)據(jù)顯示，我國汽車產(chǎn)銷量為1256.9萬輛和1289.1萬輛，與2019年同期數(shù)據(jù)相比，分別增長3.4%和4.4%。其中，新能源汽車的產(chǎn)銷量持續(xù)保持較快增長。產(chǎn)銷量雙雙超過120萬輛，同比增長200%，已經(jīng)與2019年全年產(chǎn)銷量水平持平。

　　新能源汽車賽道持續(xù)火爆，產(chǎn)業(yè)鏈個股也持續(xù)走高。據(jù)證券時報記者統(tǒng)計(jì)，新能源汽車產(chǎn)業(yè)鏈個股去年多數(shù)實(shí)現(xiàn)翻倍，今年延續(xù)火爆行情，寧德時代經(jīng)過年初的震蕩后，今年來漲幅超過60%，最新總市值超過1.3萬億。比亞迪、長城汽車、長安汽車等汽車整車制造商今年來表現(xiàn)相對克制，而億緯鋰能、恩捷股份、華友鈷業(yè)等細(xì)分行業(yè)個股表現(xiàn)比較突出。

　　光伏板塊方面，在碳中和背景下，提升光伏、風(fēng)電在能源結(jié)構(gòu)中的占比已經(jīng)成為共識，行業(yè)前景預(yù)期向好，光伏產(chǎn)業(yè)鏈個股也持續(xù)火爆。隆基股份經(jīng)過年初震蕩后，近期接連上漲，并刷新上市以來新高紀(jì)錄。

　　值得一提的是，新能源汽車、光伏板塊去年太火爆，曾精準(zhǔn)預(yù)測A股泡沫即將破裂的寧泉資產(chǎn)創(chuàng)始人楊東曾在今年年初高調(diào)喊話： “大多數(shù)被爆炒的新能源股票，恐怕未來只能以股價大幅下跌來消化估值了�！�

　　在當(dāng)時針對新能源的千字檄文中，楊東接連使用了“爆炒”、“冷酷無情”、“破產(chǎn)”、“非黑即白”、“保持謹(jǐn)慎”等肯定式詞匯，對當(dāng)時炙手可熱、“賽道正確”的新能源，予以不容置疑地發(fā)問。

　　但從目前情況來看，“謹(jǐn)慎”持倉新能源和“業(yè)界良心”們可能暫時要認(rèn)輸了。

　　寧泉資產(chǎn)在關(guān)注什么？

　　既然“業(yè)界良心”基金經(jīng)理不看好新能源，那最近寧泉資產(chǎn)又在關(guān)注什么？

　　寧泉資產(chǎn)似乎也在用行動說明其對炙手可熱的新能源行業(yè)的不看好。從調(diào)研記錄來看，進(jìn)入二季度以來，寧泉資產(chǎn)沒有對新能源相關(guān)股票進(jìn)行調(diào)研。

　　最新記錄顯示，寧泉資產(chǎn)吳隆昊調(diào)研了家電股九陽股份。調(diào)研內(nèi)容主要涉及JSGlobal和九陽的研發(fā)協(xié)同性進(jìn)展、九陽Shopping Mall店的開店進(jìn)度、以及公司最近有推出的新品等。

　　而在具體投資動向方面，寧泉資產(chǎn)對低估值的券商股似乎更為關(guān)注。據(jù)Wind數(shù)據(jù)顯示，今年6月17日，寧泉資產(chǎn)以10.9879港元的價格增持國泰君安59.96萬股，持倉數(shù)增至8366.10萬股，增持后持股比例升至6.01%。

　　此外，港股東方證券、中信建投證券也獲其關(guān)注。6月15日，寧泉資產(chǎn)增持東方證券(03958)20萬股，每股作價5.04港元，總金額約為100.8萬港元。增持后最新持股數(shù)目約為1.13億股，最新持股比例為11%。

　　中信建投證券今年3月獲寧泉資產(chǎn)增持95.5萬股，今年5月10日再次增持134.85萬股，增持價格為8.8004港元，增持后持股數(shù)達(dá)7630.35萬股，持股比例增至6.05%。

　　押對賽道！新能源和新能源車基金年內(nèi)凈值回報普遍超過40%

　　新能源和新能源車毫無疑問是今年以來最強(qiáng)賽道之一，相關(guān)基金也借助相關(guān)主題東風(fēng)，賺得盆滿缽滿。

　　Wind數(shù)據(jù)顯示，目前基金名稱中帶有“新能源”或“新能源汽車”字樣的基金超過40只，在剔除今年上市的基金后，仍有28只（注：只含主代碼的）。

　　上述28只基金年內(nèi)全部錄得正回報，年內(nèi)復(fù)權(quán)單位凈值增長率平均為40.22%，這一凈值增長率不僅遠(yuǎn)超過同期上證指數(shù)和深證成指表現(xiàn)，也大幅超過同期創(chuàng)業(yè)板指數(shù)表現(xiàn)。

　　上述基金中，創(chuàng)金合信新能源汽車A復(fù)權(quán)單位凈值增長率屬最高，59.14%，接近六成。

　　此外，東方新能源汽車主題、平安中證新能源汽車產(chǎn)業(yè)ETF、西藏東財中證新能源汽車A等基金年內(nèi)復(fù)權(quán)單位凈值增長率也超過五成。

　　值得注意的是，上述主題基金中，第一大重倉股普遍是寧德時代，此外，還有隆基股份、國軒高科、贛鋒鋰業(yè)等股票。上述股票中，大部分正好是年初以來A股市場的大牛股。

　　行情數(shù)據(jù)顯示，考慮權(quán)息因素后，寧德時代、贛鋒鋰業(yè)年初以來最大漲幅已超過60%，而隆基股份年初以來最大漲幅也在40%左右。

　　時下最強(qiáng)賽道背后 仍有大佬看好

　　新能源和新能源車主題最近兩年強(qiáng)勢爆發(fā)，作為今年最強(qiáng)賽道之一，出乎很多普通投資者的預(yù)料，也出乎很多機(jī)構(gòu)投資者預(yù)料，其實(shí)也在清理之中。

　　不過，即便如今已漲了很多，也仍有很多看好聲音。

　　近日自曝清倉平安的李馳近日看好新能源。根據(jù)自媒體調(diào)研報告分享平臺，李馳近日的判斷和意見包括，成長賽道中最好是新能源，很多頂尖機(jī)構(gòu)已順從此變，比如高瓴，參與了匯川技術(shù)的定增，就是看好其在新能車電驅(qū)的發(fā)展。從這個轉(zhuǎn)變時機(jī)來看，新能源賽道才算開始階段，未來會涌現(xiàn)出更多的投資大機(jī)會。擁抱新能源，李馳已經(jīng)在行動，最近“小康股份”定增就有他的份額。

　　記者查詢小康股份公告顯示，深圳市同威投資管理有限公司—同威海源價值1期基金確實(shí)出現(xiàn)在小康股份非公開發(fā)行特定對象名單內(nèi)。同威投資官網(wǎng)資料顯示，李馳正是該公司董事長。