新產(chǎn)品陸續(xù)亮相 機(jī)構(gòu)加碼布局養(yǎng)老理財(cái)市場(chǎng)

　　8月8日，中銀理財(cái)、交銀理財(cái)首只養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品在北京、深圳、成都等十個(gè)試點(diǎn)城市同步開(kāi)售。由于養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)較為可觀，投資風(fēng)格穩(wěn)健，投資者購(gòu)買熱情高漲。

　　近期，多家銀行理財(cái)公司發(fā)力布局養(yǎng)老理財(cái)業(yè)務(wù)，中郵理財(cái)首只養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品上線次日便已完成30億元募集計(jì)劃。業(yè)內(nèi)人士指出，下一步將在充分總結(jié)和評(píng)估的基礎(chǔ)上，研究適時(shí)進(jìn)一步擴(kuò)大養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品試點(diǎn)范圍。

　　養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品又添“新成員”

　　“今天發(fā)行的‘穩(wěn)享添福五年期’養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品銷售十分火熱，本次募集總額是20億元，目前已經(jīng)賣出近8億元。”8月8日上午10時(shí)左右，交通銀行北京市西城區(qū)某營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)理財(cái)經(jīng)理告訴中國(guó)證券報(bào)記者。由于該網(wǎng)點(diǎn)內(nèi)咨詢和辦理理財(cái)業(yè)務(wù)的客戶較多，網(wǎng)點(diǎn)采取了限流措施。

　　該理財(cái)經(jīng)理介紹，本次發(fā)行的“交銀理財(cái)穩(wěn)享添福5年封閉式1號(hào)養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品”1元起投，業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)為5%-7%/年，并設(shè)有分紅條款。該產(chǎn)品募集期自8月8日起至8月18日止，產(chǎn)品封閉期為5年。

　　中國(guó)銀行北京豐臺(tái)區(qū)某網(wǎng)點(diǎn)理財(cái)經(jīng)理告訴記者：“我們前期做了預(yù)熱宣傳，今天上午咨詢養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品的客戶很多，不少客戶一大早就在線上完成了購(gòu)買�！�

　　面對(duì)投資者較高的購(gòu)買熱情，該理財(cái)經(jīng)理分析，養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品的業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)相對(duì)較高，一般可維持在5.80%至8.00%，對(duì)客戶比較有吸引力，但具體收益情況還要以到期后實(shí)際收益為準(zhǔn)。

　　中銀理財(cái)“�！惫淌赵鰪�(qiáng)（封閉式）養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品2022年01期是中銀理財(cái)推出的首只養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品，風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)為2級(jí)。產(chǎn)品設(shè)計(jì)上，中銀理財(cái)更注重產(chǎn)品的普惠性，例如：不設(shè)認(rèn)購(gòu)起點(diǎn)、不收取認(rèn)購(gòu)費(fèi)及提前贖回費(fèi)、不收取超額業(yè)績(jī)報(bào)酬、大幅優(yōu)惠固定管理費(fèi)和銷售服務(wù)費(fèi)、運(yùn)作滿兩年后每月分紅等。

　　多家理財(cái)公司入局養(yǎng)老理財(cái)

　　8月3日，中郵理財(cái)發(fā)布公司旗下首只養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品“中郵理財(cái)郵銀財(cái)富添頤·鴻錦封閉式系列2022年第1期”，該產(chǎn)品不設(shè)認(rèn)購(gòu)起點(diǎn)，初始計(jì)劃募集規(guī)模上限30億元，業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)為年化5.8%-8%。這也是第二批入圍養(yǎng)老理財(cái)試點(diǎn)機(jī)構(gòu)發(fā)行的首只產(chǎn)品。開(kāi)售次日，中郵理財(cái)官網(wǎng)信息顯示，30億元募集額度已全部售出，提前完成募集計(jì)劃。

　　調(diào)研中記者發(fā)現(xiàn)，多數(shù)養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品具備普惠性、穩(wěn)健性、長(zhǎng)期性等特點(diǎn)。

　　在中國(guó)銀行北京西城區(qū)某網(wǎng)點(diǎn)，記者采訪到專程前來(lái)咨詢養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品的張先生。他說(shuō)：“產(chǎn)品業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)確實(shí)很誘人，但是5年的封閉期有點(diǎn)長(zhǎng)，目前還在猶豫�！�

　　對(duì)此，該網(wǎng)點(diǎn)客戶經(jīng)理解釋稱，該產(chǎn)品支持罹患重大疾病等情況下提前贖回�！拜^長(zhǎng)期限的產(chǎn)品可跨越債券、股票等大類資產(chǎn)市場(chǎng)周期，降低短期市場(chǎng)波動(dòng)影響，更有利于財(cái)富保值增值，相當(dāng)于以時(shí)間換收益�！�

　　“為了滿足客戶流動(dòng)性需要，封閉期間客戶如遇購(gòu)房等特殊情況可申請(qǐng)?zhí)崆摆H回。”交通銀行北京海淀區(qū)某支行工作人員強(qiáng)調(diào)，投資者可以采取長(zhǎng)短期搭配的方式配置資產(chǎn)，根據(jù)自己實(shí)際資金需求，用長(zhǎng)期產(chǎn)品鎖定收益，短期產(chǎn)品兼顧靈活。

　　還有業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，目前市場(chǎng)整體利率處在下行通道，養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品的長(zhǎng)期性有助于鎖定長(zhǎng)期收益，抵御利率下行風(fēng)險(xiǎn)。

　　試點(diǎn)范圍有望擴(kuò)大

　　中國(guó)理財(cái)網(wǎng)數(shù)據(jù)顯示，截至8月8日，已有貝萊德建信理財(cái)、招銀理財(cái)、建信理財(cái)、工銀理財(cái)、光大理財(cái)、中郵理財(cái)?shù)?家銀行理財(cái)公司發(fā)行了36只養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品，其中有27只為固定收益類產(chǎn)品，9只為混合類產(chǎn)品。

　　在具體投資策略上，多家銀行理財(cái)公司均表示，重點(diǎn)關(guān)注產(chǎn)品凈值波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)和回撤幅度，兼顧穩(wěn)健性和收益性。此類產(chǎn)品設(shè)有平滑基金等風(fēng)險(xiǎn)保障機(jī)制，有利于市場(chǎng)環(huán)境不佳時(shí)穩(wěn)定產(chǎn)品凈值。

　　由于本批次養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品為試點(diǎn)發(fā)行，因此只有持北京、沈陽(yáng)、長(zhǎng)春、上海、武漢、廣州、重慶、成都、青島及深圳十個(gè)試點(diǎn)城市身份證的投資者才能購(gòu)買。

　　“客戶申請(qǐng)購(gòu)買時(shí)，系統(tǒng)會(huì)自動(dòng)識(shí)別身份證信息，發(fā)證機(jī)關(guān)為試點(diǎn)地區(qū)的才能通過(guò)，希望盡快在全國(guó)范圍內(nèi)開(kāi)放銷售�！苯煌ㄣy行某客戶經(jīng)理表示。

　　銀保監(jiān)會(huì)副主席梁濤日前指出，去年以來(lái)，銀保監(jiān)會(huì)啟動(dòng)養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品試點(diǎn)，截至目前已經(jīng)有23.1萬(wàn)投資者累計(jì)認(rèn)購(gòu)養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品600億元，總體開(kāi)局良好，進(jìn)展順利。下一步將在充分總結(jié)評(píng)估的基礎(chǔ)上，研究適時(shí)進(jìn)一步擴(kuò)大試點(diǎn)范圍。

　　“現(xiàn)階段養(yǎng)老理財(cái)試點(diǎn)產(chǎn)品尚未對(duì)不同年齡段人群進(jìn)行定向產(chǎn)品供給，預(yù)計(jì)未來(lái)將考慮細(xì)分客群的差異化需求�！惫獯笞C券金融業(yè)首席分析師王一峰表示。