打造深厚ESG文化 助力高質(zhì)量發(fā)展

　　我國經(jīng)濟(jì)正在經(jīng)歷深刻的轉(zhuǎn)型與變革，在國家宣布碳達(dá)峰碳中和的目標(biāo)愿景后，社會各界充分認(rèn)識到氣候問題的嚴(yán)峻性，正在積極通過貫徹新發(fā)展理念，助力推動(dòng)我國經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展。

　　對金融機(jī)構(gòu)而言，ESG管理正是構(gòu)建高質(zhì)量發(fā)展的題中應(yīng)有之義。中國證券業(yè)協(xié)會發(fā)布的《證券行業(yè)文化建設(shè)十要素》鼓勵(lì)構(gòu)建ESG治理架構(gòu)和治理機(jī)制，推動(dòng)經(jīng)濟(jì)、社會、環(huán)境協(xié)調(diào)發(fā)展。作為業(yè)內(nèi)較早開展系統(tǒng)性ESG管理工作的券商，東方證券一直都希望能通過長期的努力，探索出一條行之有效的路徑，帶動(dòng)社會各方共同參與ESG生態(tài)建設(shè)。證券公司作為資本市場的重要參與方，需要不斷強(qiáng)化ESG風(fēng)險(xiǎn)管理能力，推進(jìn)綠色金融產(chǎn)品、服務(wù)和模式的創(chuàng)新，做好綠色鏈條中投融資方之間的橋梁。

　　建立健全ESG治理體系

　　踐行ESG理念，對于推動(dòng)國家戰(zhàn)略的實(shí)現(xiàn)具有非常重要的意義。東方證券堅(jiān)守金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的初心，積極服務(wù)國家戰(zhàn)略，通過建立健全ESG治理體系，大力開展綠色金融工作，打造經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展新動(dòng)能。憑借多年經(jīng)驗(yàn)，公司已將ESG理念融入戰(zhàn)略方針和日常運(yùn)營中，建立健全可持續(xù)發(fā)展的組織體系、工作機(jī)制，支持新興企業(yè)、科創(chuàng)企業(yè)獲得更多金融支持，同時(shí)通過ESG管理促使實(shí)體企業(yè)提升發(fā)展質(zhì)量。目前，東方證券在MSCI ESG評級中連續(xù)兩年保持A級，為已獲得公開評級的中國證券公司的最高評級，并連續(xù)兩年被納入恒生A股可持續(xù)發(fā)展企業(yè)指數(shù)，獲納入的國內(nèi)證券公司僅3家。

　　東方證券在2022年制定并發(fā)布《環(huán)境、社會及公司治理（ESG）風(fēng)險(xiǎn)管理聲明》，通過搭建ESG風(fēng)險(xiǎn)管理體系、ESG管理流程等將ESG因素作為評價(jià)融資標(biāo)的的重要維度之一，將ESG風(fēng)險(xiǎn)全面納入企業(yè)融資、項(xiàng)目融資、投資銀行等融資業(yè)務(wù)中，納入盡職調(diào)查、審批決策及后續(xù)管理環(huán)節(jié)，防范因融資業(yè)務(wù)相關(guān)主體ESG風(fēng)險(xiǎn)對其信用履約能力造成影響而導(dǎo)致的信用風(fēng)險(xiǎn)。以投行業(yè)務(wù)為例，公司在立項(xiàng)條件或標(biāo)準(zhǔn)中設(shè)置了行業(yè)條件和標(biāo)準(zhǔn)，限制或禁止ESG風(fēng)險(xiǎn)較高的相關(guān)行業(yè)，并鼓勵(lì)和引導(dǎo)公司業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)向新興行業(yè)及科技創(chuàng)新企業(yè)。

　　目前，東方證券已建立多層次的ESG風(fēng)險(xiǎn)管理架構(gòu)，由董事會、可持續(xù)發(fā)展專業(yè)委員會、風(fēng)險(xiǎn)管理總部、各業(yè)務(wù)部門及子公司構(gòu)成，各層級各負(fù)其責(zé)，自上而下推進(jìn)ESG風(fēng)險(xiǎn)管理工作。

　　公司的各業(yè)務(wù)單位會定期監(jiān)測相關(guān)主體的ESG風(fēng)險(xiǎn)變化情況，對于出現(xiàn)嚴(yán)重ESG問題（如環(huán)保事故、受到環(huán)保處罰、發(fā)生污染事件等）的相關(guān)主體，將分析其ESG風(fēng)險(xiǎn)的影響程度，及時(shí)上報(bào)業(yè)務(wù)單位負(fù)責(zé)人及相關(guān)管理部門審議ESG風(fēng)險(xiǎn)化解措施，并要求相關(guān)主體整改。對于融資標(biāo)的發(fā)生的不同等級的ESG風(fēng)險(xiǎn)事件，公司會根據(jù)事件嚴(yán)重程度、主體應(yīng)對措施及處理結(jié)果、后續(xù)管控行動(dòng)等對ESG風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行評估分析，設(shè)立不同的風(fēng)險(xiǎn)等級，并采取對應(yīng)的措施。

　　持續(xù)提升綠色金融服務(wù)能級

　　環(huán)境是ESG管理中必不可少的考量因素，所以助力實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)的綠色低碳發(fā)展是東方證券ESG文化的重要脈絡(luò)。近年來，東方證券切實(shí)響應(yīng)國家碳達(dá)峰碳中和戰(zhàn)略，以及證券行業(yè)文化建設(shè)十要素、《進(jìn)一步鞏固推進(jìn)證券行業(yè)文化建設(shè)工作安排》的各項(xiàng)要求，積極創(chuàng)新金融工具，以綠色金融服務(wù)的方式，通過發(fā)行綠色低碳相關(guān)股票、綠色債券等方式，為我國經(jīng)濟(jì)的綠色發(fā)展作貢獻(xiàn)。

　　一方面，東方證券積極參與和推動(dòng)我國碳金融市場建設(shè)。今年1月，東方證券成為國內(nèi)為數(shù)不多的碳排放權(quán)業(yè)務(wù)持牌券商之一。隨后在3月，公司又在同批6家證券公司中落地首單碳排放權(quán)交易，這對進(jìn)一步豐富國內(nèi)碳市場交易主體、提升碳市場交易活躍度具有重要的戰(zhàn)略性意義。東方證券從2018年起就已積極籌備并申請此項(xiàng)業(yè)務(wù)資格，多年來在碳排放權(quán)交易業(yè)務(wù)的人才儲備、制度建設(shè)、投資策略制定、風(fēng)控體系構(gòu)建以及技術(shù)系統(tǒng)研發(fā)等方面進(jìn)行積極準(zhǔn)備。

　　另一方面，東方證券不斷推動(dòng)綠色金融產(chǎn)品創(chuàng)新。2022年全年，在境內(nèi)業(yè)務(wù)中，主承銷綠色債券43單，承銷規(guī)模85.37億元；助力8個(gè)股權(quán)融資項(xiàng)目，綠色低碳類股權(quán)融資規(guī)模合計(jì)達(dá)159.92億元，承銷規(guī)模69.6億元。在境外業(yè)務(wù)中，全年承銷綠色債券5只，幫助企業(yè)實(shí)現(xiàn)7.575億美元融資。

　　在不斷提升綠色金融服務(wù)能級的同時(shí)，東方證券還實(shí)現(xiàn)了多種綠色債券產(chǎn)品的“首單”發(fā)行，為我國綠色金融產(chǎn)品體系建設(shè)提供豐富實(shí)踐。公司參與全國首單綠色科技創(chuàng)新可交換公司債券發(fā)行，積極承銷國家開發(fā)銀行2022年首期綠色金融債券，還助力發(fā)行電建租賃資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃（碳中和），助力瑞晨環(huán)保登陸創(chuàng)業(yè)板等，為企業(yè)綠色發(fā)展提供支持。

　　此外，東方證券充分發(fā)揮自身在投資研究、資源整合、市場影響力等方面優(yōu)勢，帶動(dòng)各方共同關(guān)注和實(shí)踐ESG、綠色金融理念，助推行業(yè)朝綠色發(fā)展方向行穩(wěn)致遠(yuǎn)。

　　東方證券聯(lián)合新華社中國經(jīng)濟(jì)信息社研發(fā)編制“新華碳科技指數(shù)”，并于2023年6月在首屆上海國際碳博會正式發(fā)布。該指數(shù)聚焦于節(jié)能降碳領(lǐng)域的科技創(chuàng)新，為“雙碳”板塊細(xì)分領(lǐng)域企業(yè)提供業(yè)內(nèi)可比的衡量標(biāo)準(zhǔn)和發(fā)展目標(biāo)。東方證券還參與舉辦“雙碳星物種”可持續(xù)創(chuàng)新大賽，打造資源聚焦的產(chǎn)業(yè)平臺，推動(dòng)“雙碳”領(lǐng)域的科技創(chuàng)新轉(zhuǎn)化。第一屆大賽聚焦新能源、新材料、新技術(shù)、新模式四大領(lǐng)域，第二屆大賽聚焦新能源材料、新型儲能方案、節(jié)能減碳三大領(lǐng)域，正在如火如荼開展中。

　　踐行負(fù)責(zé)任投資

　　隨著ESG理念逐漸獲得資本市場認(rèn)可，ESG管理水平和表現(xiàn)成為衡量企業(yè)發(fā)展質(zhì)量的重要標(biāo)尺。證券公司作為資本市場的中介機(jī)構(gòu)和參與方，肩負(fù)著引導(dǎo)資金流向的重要使命。一方面，券商可為投資者提供更多符合ESG投資理念的金融產(chǎn)品；另一方面，券商可以為符合ESG理念的企業(yè)提供金融服務(wù)，幫助處于綠色轉(zhuǎn)型期、符合國家戰(zhàn)略和社會需求的企業(yè)及時(shí)獲得融資支持。

　　長期以來，東方證券堅(jiān)持價(jià)值投資和責(zé)任投資理念，在追求價(jià)值投資回報(bào)的同時(shí)，將對社會、環(huán)境等方面的責(zé)任納入投資決策考量。公司制定并發(fā)布《東方證券股份有限公司責(zé)任投資聲明》，通過搭建責(zé)任投資管理架構(gòu)、應(yīng)用責(zé)任投資策略、開展責(zé)任投資研究及交流，將ESG因素全面納入投資業(yè)務(wù)中。同時(shí)建立五級投資決策架構(gòu)，開展投資業(yè)務(wù)的決策、授權(quán)及管理工作，將ESG因素全面納入投資決策流程。

　　為進(jìn)一步將ESG因素納入投資決策，公司實(shí)施正面篩選、負(fù)面剔除、ESG因子整合等責(zé)任投資策略，以管理投資標(biāo)的ESG風(fēng)險(xiǎn)，獲得更好的投資收益。東方證券全資子公司東證資管作為聯(lián)合國負(fù)責(zé)任投資原則（UNPRI）的簽署方，積極推進(jìn)ESG因子整合策略在投資業(yè)務(wù)中的應(yīng)用，采購并應(yīng)用第三方機(jī)構(gòu)ESG評分?jǐn)?shù)據(jù)庫，將企業(yè)ESG評分結(jié)果引入公司投研系統(tǒng)，給予研究員ESG風(fēng)險(xiǎn)提示及預(yù)警。

　　東證資管推出ESG主題基金——東方紅ESG可持續(xù)投資混合型證券投資基金，力爭將東方紅長期價(jià)值投資理念與ESG可持續(xù)投資理念進(jìn)行融合，助力投資者實(shí)現(xiàn)更好的投資體驗(yàn)。該基金主要采用負(fù)面剔除和ESG評分兩種方式對上市公司進(jìn)行篩選，首先剔除不符合投資要求、有重大ESG負(fù)面記錄的股票，其次將對剩余股票在環(huán)境、社會責(zé)任和公司治理方面的表現(xiàn)轉(zhuǎn)化為ESG評分，對其進(jìn)行定量分析。

　　如今，我國經(jīng)濟(jì)正處在轉(zhuǎn)型期，ESG生態(tài)也在搭建之中，金融機(jī)構(gòu)要實(shí)現(xiàn)金融報(bào)國的長遠(yuǎn)目標(biāo)，仍需久久為功、行穩(wěn)致遠(yuǎn)。東方證券深知自身的歷史使命，牢記服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)、服務(wù)國家戰(zhàn)略、服務(wù)人民美好生活向往的初心，積極履行金融機(jī)構(gòu)的責(zé)任，通過不斷摸索、深入踐行ESG理念，充分發(fā)揮專業(yè)優(yōu)勢，服務(wù)于經(jīng)濟(jì)的高質(zhì)量發(fā)展。同時(shí)，期望通過多年努力，啟發(fā)并鼓勵(lì)更多金融機(jī)構(gòu)一起深入理解ESG文化，共同助力構(gòu)建更好的未來。