供需偏緊 面板價格上漲

　　近期，面板行業(yè)迎來并購潮。TCL科技宣布以7.39億美元收購蘇州三星G8.5代線60%的股權(quán)及3.41億美元收購三星模組廠100%股權(quán)，京東方宣布將以55.91億元收購南京中電熊貓G8.5代線80.83%的股權(quán)。10月20日，TCL科技在互動平臺表示，10月份行業(yè)供需仍然偏緊，32吋、55吋、65吋、75吋等主要大尺寸面板價格上漲預(yù)期未改。

　　供不應(yīng)求

　　此次京東方擬收購的南京中電熊貓8.5代液晶面板生產(chǎn)線，原為*ST東科旗下核心產(chǎn)業(yè)。*ST東科2018年、2019年連續(xù)虧損，并表示退出液晶面板領(lǐng)域，專注智能顯示終端領(lǐng)域。

　　在平板顯示器件領(lǐng)域，彩虹股份具備“面板+基板”產(chǎn)業(yè)聯(lián)動效應(yīng)。中國證券報記者從彩虹股份了解到，近期面板漲價明顯，9月份較6月份50吋液晶面板漲幅約為24%。

　　數(shù)據(jù)顯示，32吋、50吋、55吋、65吋和75吋面板價格分別從6月份的每片32美元、84美元、107美元、167美元和278美元上漲到9月份的每片52美元、127美元、149美元、200美元和305美元。

　　TCL科技表示，受體育賽事拉動及面板行業(yè)格局優(yōu)化的影響，面板行業(yè)將迎來根本性變化。TCL華星作為全球大尺寸面板的主要供應(yīng)商，來自一線品牌客戶的訂單充足，產(chǎn)能持續(xù)供不應(yīng)求。

　　業(yè)內(nèi)人士表示，全球LCD電視面板備貨需求維持強勁，供應(yīng)緊缺情況將延續(xù)至四季度。隨著TCL科技和京東方并購交易的完成，LCD行業(yè)整合帶動全球LCD產(chǎn)能進一步向中國市場集中。

　　國產(chǎn)化機會凸顯

　　面板價格上漲，國產(chǎn)龍頭企業(yè)邁入收獲期。未來幾年，面板行業(yè)將在5G、人工智能等產(chǎn)業(yè)推動下迎來繁榮期。

　　近年來，京東方等國內(nèi)廠商技術(shù)持續(xù)進步，OLED方面與三星的差距逐步縮小。

　　TCL科技此前公告，子公司TCL華星與三安光電旗下全資子公司三安半導(dǎo)體科技有限公司簽署協(xié)議，雙方將成立聯(lián)合實驗室，共同致力開發(fā)Micro-LED顯示技術(shù)，以此突破我國在Micro-LED顯示材料設(shè)備領(lǐng)域的被動局面，實現(xiàn)從材料、工藝、設(shè)備、產(chǎn)線方案到自主知識產(chǎn)權(quán)的生態(tài)布局。TCL華星已建和在建的面板生產(chǎn)線共有6條。今年上半年，TCL華星實現(xiàn)產(chǎn)品銷售面積1420萬平方米。

　　業(yè)內(nèi)人士表示，中國企業(yè)持續(xù)加碼液晶顯示高世代線，全球市場份額迅速提升。隨著三星、LG等陸續(xù)宣布退出LCD生產(chǎn)，TV面板產(chǎn)能進一步向中國面板廠商聚集。預(yù)計到2023年，中國企業(yè)在大尺寸LCD面板領(lǐng)域?qū)⒄?0%產(chǎn)能。

　　中信建投研報指出，低效產(chǎn)能出清，格局重構(gòu)，產(chǎn)能逐步向京東方、TCL科技集中。根據(jù)10月上旬的最新數(shù)據(jù)，延續(xù)6月以來的氣勢，10月上旬價格仍是上漲態(tài)勢。55吋的均價達到150美元，較9月下旬上漲3.4%；14吋筆記本型電腦均價較上期略微上漲1.1%，從27.7美元漲至28美元。中信建投認為，面板投資機會明朗，看好國內(nèi)面板廠商及面板上游國產(chǎn)化的機會。