上海金融法院出臺《服務(wù)保障設(shè)立科創(chuàng)板并試點注冊制改革的實施意見》

　　中證網(wǎng)訊（記者 孫翔峰）7月23日上午，上海金融法院通報了《上海金融法院關(guān)于服務(wù)保障設(shè)立科創(chuàng)板并試點注冊制改革的實施意見》（以下簡稱《實施意見》）的相關(guān)情況。

　　上海金融法院表示，作為試點集中管轄涉科創(chuàng)板案件的專門法院，依法為科創(chuàng)板并試點注冊制改革提供金融司法服務(wù)保障的責任重大，上海金融法院牢牢把握金融司法的戰(zhàn)略定位，自覺提升司法服務(wù)保障水平，充分發(fā)揮金融審判職能作用，積極回應(yīng)設(shè)立科創(chuàng)板并試點注冊制的司法需求，專門成立服務(wù)保障科創(chuàng)板并試點注冊制改革工作領(lǐng)導(dǎo)小組，統(tǒng)籌組織、協(xié)調(diào)推進、全面指導(dǎo)服務(wù)保障科創(chuàng)板并試點注冊制改革工作的開展，深入學(xué)習(xí)設(shè)立科創(chuàng)板并試點注冊制相關(guān)規(guī)則，主動走訪中國證監(jiān)會、上海證券交易所、投資者保護機構(gòu)等單位，多次舉辦系列講座和調(diào)研座談會，充分了解司法需求。制定《實施意見》，為設(shè)立科創(chuàng)板并試點注冊制改革營造良好的金融法治環(huán)境，為上海國際金融中心和科創(chuàng)中心建設(shè)提供優(yōu)質(zhì)的司法服務(wù)保障。

　　《實施意見》發(fā)揮上海金融法院對涉科創(chuàng)板案件集中管轄、專業(yè)審判的司法優(yōu)勢，聚焦各項措施的可操作性，從完善專業(yè)化的審判機制、健全證券群體性訴訟機制、依法加強投資者保護、強化證券侵權(quán)責任落實、加大涉科創(chuàng)板案件執(zhí)行力度、依法監(jiān)督支持證券監(jiān)管部門依法行使職權(quán)等多個方面制定了23條具體工作舉措。

　　在完善專業(yè)化審判機制方面，為便捷涉科創(chuàng)板案件的審理流程，《實施意見》提出建立涉科創(chuàng)板案件“快立、精審、速執(zhí)”綠色通道，借助信息化手段提升訴訟便捷性和高效性。為提高涉科創(chuàng)板案件審判的專業(yè)化程度，《實施意見》還分別從強化上海金融法院證券業(yè)案件法官專業(yè)委員會功能、跨庭組建涉科創(chuàng)板案件專門審判團隊以及建立專家陪審機制和專家輔助人制度等方面提出完善意見�？紤]涉科創(chuàng)板案件的市場影響和裁判規(guī)則的引領(lǐng)作用，《實施意見》借鑒國際司法實務(wù)中的相關(guān)制度，提出在案件審理過程中，允許案件當事人之外的具有專門知識的個人或組織，就與案件直接相關(guān)的重大法律爭議問題向法庭公開提交書面意見書，以有效提高司法裁判的質(zhì)效和公信力。

　　在健全證券群體性訴訟機制方面，為有效降低投資者訴訟成本，提高矛盾糾紛化解效率，《實施意見》對完善證券示范判決機制和多元化解決機制做出明確規(guī)定，提出優(yōu)先選定證券投資者保護機構(gòu)提起支持訴訟的案件作為示范案件，發(fā)揮示范判決的規(guī)則宣示功能，與證券監(jiān)管部門合作推動涉科創(chuàng)板案件中上市公司、中介機構(gòu)單方承諾調(diào)解機制等具體措施，充分體現(xiàn)最高人民法院“堅持把非訴糾紛解決機制挺在前面”的精神�！秾嵤┮庖姟丰槍ψC券欺詐民事侵權(quán)行為，探索構(gòu)建由依法設(shè)立的證券投資者保護機構(gòu)、法律規(guī)定的機關(guān)和有關(guān)組織提起的證券民事公益訴訟機制�！秾嵤┮庖姟愤�就法院適用代表人訴訟制度審理涉科創(chuàng)板群體性案件程序性問題作出詳細安排。

　　在依法加強投資者保護方面，《實施意見》嚴格落實投資者適當性制度，準確把握投資者保護與投資者風險自擔的關(guān)系，探索建立行政罰款、刑事罰金優(yōu)先用于民事賠償機制，落實民事賠償優(yōu)先原則，推動建立群體性證券案件先行賠付制度�！秾嵤┮庖姟诽岢鎏剿鲾U大申請調(diào)查令的主體范圍，支持依法成立的證券投資者保護機構(gòu)在證券支持訴訟、公益訴訟以及代表人訴訟中向法院申請開具調(diào)查令，并進一步提高調(diào)查令的強制力，對無正當理由拒不協(xié)助持令人獲取證據(jù)的單位以及直接責任人員，依法予以民事制裁，以此增強投資者參與訴訟能力�！秾嵤┮庖姟芬�求妥善審理上市公司收購、股份轉(zhuǎn)讓、增資糾紛，關(guān)注特別表決權(quán)股份在股份轉(zhuǎn)讓中的特殊安排，依法審查相關(guān)持股主體在限售和減持限制情形下股份轉(zhuǎn)讓的合法性，保護中小股東合法權(quán)益�？紤]到科創(chuàng)板上市公司中既有國內(nèi)公司又有境外紅籌企業(yè)，《實施意見》要求精心審理涉外案件，積極行使司法管轄權(quán)和準確適用法律，依照實質(zhì)互惠原則，推動涉科創(chuàng)板案件生效判決的跨境承認與執(zhí)行。

　　在保障以信息披露為中心的監(jiān)管理念落實，強化證券虛假陳述民事責任方面，《實施意見》強化違反信息披露義務(wù)的民事賠償責任，厘清不同責任主體信息披露的責任邊界，區(qū)分不同階段信息披露的不同要求。對違反信息披露義務(wù)的行為，明確司法審查標準，加強民事、行政、刑事責任全方位約束機制。同時，《實施意見》探索建立中介機構(gòu)及從業(yè)人員聲譽約束機制，發(fā)揮聲譽約束機制對中介行業(yè)競爭的引導(dǎo)作用。

　　在加大涉科創(chuàng)板案件執(zhí)行力度方面，《實施意見》提出優(yōu)化涉科創(chuàng)板執(zhí)行案件金融風險防控機制，建立執(zhí)行案件的風險研判機制和股票處置機制，創(chuàng)新建立大宗股票司法執(zhí)行協(xié)作機制，充分利用證券交易所大宗股票執(zhí)行協(xié)作平臺進行股票處置，維護市場交易秩序。為加強執(zhí)行案件中投資者保護，明確對投資者提供財產(chǎn)保全線索卻有困難的，上海金融法院可運用網(wǎng)絡(luò)查控系統(tǒng)，主動發(fā)現(xiàn)財產(chǎn)線索，高效開展財產(chǎn)保全�！秾嵤┮庖姟诽岢鲈试S投資者保護機構(gòu)作為申請執(zhí)行人代表投資者申請執(zhí)行并接受執(zhí)行款項，再由投資者保護機構(gòu)通過證券交易結(jié)算系統(tǒng)向勝訴投資者進行二次分配。為加大對證券侵權(quán)案件直接責任人的執(zhí)行懲戒力度，《實施意見》首次提出要在執(zhí)行程序中建立對涉科創(chuàng)板證券侵權(quán)執(zhí)行案件直接責任人的先行執(zhí)行工作機制，提高證券侵權(quán)行為直接責任人的違法違規(guī)成本。

　　上海金融法院表示，為保障市場監(jiān)管秩序有效形成，《實施意見》提出依法保障證券監(jiān)管機構(gòu)有效行使監(jiān)管職能，尊重證券交易所的業(yè)務(wù)規(guī)則，遵循證券交易所民事責任相對豁免原則，明確了對證券交易所依照業(yè)務(wù)規(guī)則進行自律監(jiān)管引發(fā)的糾紛，一般應(yīng)作為民事案件立案審理的原則，進一步統(tǒng)一證券交易所履職案件的受理標準。此外，為推動金融司法與金融監(jiān)管的有效銜接，《實施意見》提出建立與證券監(jiān)管部門聯(lián)席會議及會商機制，加強與證券監(jiān)管機構(gòu)、證券交易所、證券登記結(jié)算機構(gòu)之間的信息互聯(lián)和共享，形成合力，共同提升我國資本市場的法治水平。