科創(chuàng)板創(chuàng)業(yè)板資產(chǎn)重組審核規(guī)則發(fā)布

　　6月22日，滬深交易所分別發(fā)布新修訂的《上海證券交易所科創(chuàng)板上市公司重大資產(chǎn)重組審核規(guī)則》《深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板上市公司重大資產(chǎn)重組審核規(guī)則》（以下統(tǒng)稱《審核規(guī)則》）等有關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則。

　　為進(jìn)一步明確科創(chuàng)板、創(chuàng)業(yè)板上市公司并購重組審核標(biāo)準(zhǔn)和程序，提高重組審核工作透明度，滬深交易所還制定發(fā)布了《上海證券交易所科創(chuàng)板發(fā)行上市審核規(guī)則適用指引第2號(hào)——上市公司重大資產(chǎn)重組審核標(biāo)準(zhǔn)及相關(guān)事項(xiàng)》《深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板發(fā)行上市審核業(yè)務(wù)指引第2號(hào)——上市公司重大資產(chǎn)重組審核標(biāo)準(zhǔn)》（以下統(tǒng)稱《2號(hào)指引》）。

　　科創(chuàng)板《審核規(guī)則》主要修訂內(nèi)容有三個(gè)方面：

　　一是增加科創(chuàng)公司發(fā)行股份購買資產(chǎn)申請的并購重組委員會(huì)審議程序，將重組上市由現(xiàn)有的科創(chuàng)板上市委員會(huì)審議調(diào)整為并購重組委員會(huì)審議，同步修改涉及的全部相關(guān)條文。

　　二是調(diào)整審核時(shí)間，完善相關(guān)計(jì)算規(guī)則。與證券法保持一致，將重組交易申請的審核時(shí)限明確為自受理之日起，交易所審核和中國證監(jiān)會(huì)注冊的時(shí)間總計(jì)不超過3個(gè)月；根據(jù)重組審核機(jī)構(gòu)審核實(shí)踐和并購重組委員會(huì)審議需要，將發(fā)行股份購買資產(chǎn)申請的交易所審核時(shí)間調(diào)整為2個(gè)月。

　　三是調(diào)整部分內(nèi)容及文字，與證券法等其他相關(guān)制度的修改保持一致。

　　在重組審核標(biāo)準(zhǔn)方面，科創(chuàng)板《2號(hào)指引》主要是對科創(chuàng)板上市公司并購重組區(qū)別于主板的相關(guān)規(guī)則的進(jìn)一步解釋，主要包含科創(chuàng)板上市公司購買標(biāo)的資產(chǎn)的科創(chuàng)屬性判斷原則、科創(chuàng)板上市公司并購重組分類審核安排等內(nèi)容。上交所表示，上述規(guī)則發(fā)布后，上交所將組織做好規(guī)則實(shí)施工作，確保新制度平穩(wěn)落地，并在實(shí)踐中不斷優(yōu)化完善。

　　創(chuàng)業(yè)板《審核規(guī)則》也明確，在創(chuàng)業(yè)板上市委員會(huì)增設(shè)并購重組委員會(huì)。并相應(yīng)調(diào)整發(fā)行股份購買資產(chǎn)申請的審核期限，從現(xiàn)行45 天調(diào)整為2 個(gè)月。此外，根據(jù)審核實(shí)踐，暫停計(jì)時(shí)情形中增加“處理會(huì)后事項(xiàng)、要求進(jìn)行專項(xiàng)核查”兩種情形。

　　創(chuàng)業(yè)板《2號(hào)指引》則從四個(gè)方面對創(chuàng)業(yè)板重大資產(chǎn)重組審核標(biāo)準(zhǔn)和程序予以進(jìn)一步明確，包括重組標(biāo)的資產(chǎn)行業(yè)定位要求、分類審核機(jī)制、重組申報(bào)文件要求、重組申請否決后的處理措施等相關(guān)要求。

　　在重組標(biāo)的的行業(yè)定位要求方面，創(chuàng)業(yè)板《2號(hào)指引》明確了獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問在執(zhí)業(yè)中應(yīng)對標(biāo)的資產(chǎn)所處行業(yè)進(jìn)行核查把關(guān)，如標(biāo)的資產(chǎn)所處行業(yè)不屬于上市公司同行業(yè)或者上下游的，則應(yīng)按照《深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板企業(yè)發(fā)行上市申報(bào)及推薦暫行規(guī)定》，對標(biāo)的資產(chǎn)是否符合創(chuàng)業(yè)板定位進(jìn)行詳細(xì)論證分析，同時(shí)明確創(chuàng)業(yè)板重組上市標(biāo)的的要求與首次公開發(fā)行上市的要求保持一致。此外，創(chuàng)業(yè)板重組審核也引入了快速審核機(jī)制與小額快速審核機(jī)制，進(jìn)一步提高審核效率。

　　創(chuàng)業(yè)板試點(diǎn)注冊制實(shí)施以來，并購重組審核工作平穩(wěn)開展。截至6月22日，已有9家重組申請通過深交所審核，8家已注冊生效。深交所表示，上述業(yè)務(wù)規(guī)則自發(fā)布之日起施行。至6月22日，尚未經(jīng)深交所重組審核機(jī)構(gòu)審核通過的創(chuàng)業(yè)板上市公司發(fā)行股份購買資產(chǎn)或者重組上市申請，適用新規(guī)則；已經(jīng)深交所重組審核機(jī)構(gòu)審核通過的申請，適用原規(guī)則。