看好上游環(huán)節(jié) 國投瑞銀基金施成二季度持倉披露

　　中證網(wǎng)訊（記者 楊皖玉）7月16日，國投瑞銀基金披露施成管理的5只基金二季度報告，第三位百億規(guī)�；�金經(jīng)理最新持倉浮出水面。

　　施成在二季度的基金權(quán)益?zhèn)}位整體上略微抬升。二季度末，國投瑞銀新能源股票倉位為91.4%，較1季度末增加2.38個百分點，該只基金股票倉位變化最為顯著。

　　從持倉來看，施成在二季度調(diào)倉動作明顯，3只基金的重倉股新晉4只個股，1只基金重倉股新晉3只個股。值得一提的是，西藏礦業(yè)、中礦資源兩只個股同時是施成4只基金的新晉重倉股。北方稀土同時退出了4只基金的前十大重倉股行列。

　　以國投瑞銀新能源為例，二季度末，基金前十大重倉股為天齊鋰業(yè)、永興材料、江特電機(jī)、科達(dá)制造、融捷股份、華友鈷業(yè)、中礦資源、西藏礦業(yè)、盛新鋰能、藏格礦業(yè)。相較于一季度末，科達(dá)制造、中礦資源、西藏礦業(yè)為基金新晉十大重倉股；鹽湖股份、東岳集團(tuán)、北方稀土退出前十大重倉股行列。

　　基金二季報顯示，截至二季度末，施成合計管理規(guī)模為247.15億元，較一季度末增加43.76億元，環(huán)比增加21.52%。

　　整體來看，截至二季度末，施成管理的五只基金規(guī)模較一季度皆有增加。其中，國投瑞銀先進(jìn)制造、國投瑞銀新能源、國投瑞銀進(jìn)寶三只基金規(guī)模均增加了12億元。國投瑞銀新能源為施成管理的規(guī)模最大的一只基金，二季度末規(guī)模為90.93億元。

　　施成在季報中表示，下半年的投資基本思路為，預(yù)期三季度經(jīng)濟(jì)進(jìn)入加速的上行階段，尤其是成長行業(yè)的增長將會十分迅猛，并判斷國內(nèi)的供需雙強(qiáng)，而海外的供給和需求都趨弱。因此，主要看好來自于國內(nèi)需求占比較大的行業(yè)，如果企業(yè)處于成長行業(yè)，由于需求本身的快速增長，其邏輯很可能繼續(xù)強(qiáng)化。而盈利在持續(xù)向上游轉(zhuǎn)移，中下游其他環(huán)節(jié)的盈利在被壓縮的狀態(tài)在下半年仍然會繼續(xù)。從行業(yè)來看，投向仍然集中于光伏、鋰電、半導(dǎo)體等具備快速增長動能的行業(yè)。