百億級(jí)私募調(diào)倉(cāng)換股 重倉(cāng)四大賽道

　　上市公司三季報(bào)迎來密集披露期，國(guó)內(nèi)百億級(jí)私募的三季度重倉(cāng)股也逐步浮出水面。

　　來自多家第三方機(jī)構(gòu)的最新監(jiān)測(cè)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，在三季度A股市場(chǎng)成交持續(xù)放量的同時(shí)，百億級(jí)股票私募順勢(shì)展開了調(diào)倉(cāng)換股。根據(jù)截至10月25日披露的三季報(bào)數(shù)據(jù)，百億級(jí)私募共重倉(cāng)持有104只個(gè)股，其中新進(jìn)持有個(gè)股50只。從行業(yè)特征看，高端制造、科技、周期、醫(yī)藥醫(yī)療行業(yè)成為私募普遍看好的賽道。

　　104只重倉(cāng)股浮出水面

　　來自朝陽永續(xù)的最新監(jiān)測(cè)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，截至10月25日所有公司公告披露完畢時(shí)，國(guó)內(nèi)百億級(jí)股票私募機(jī)構(gòu)（僅統(tǒng)計(jì)股票多頭策略私募，不含量化私募）共重倉(cāng)持有104只個(gè)股。其中，增持9只，新進(jìn)持有50只，維持不變36只，減持9只。

　　在新進(jìn)持倉(cāng)方面，截至三季度末，50只個(gè)股中共有16只個(gè)股的持股市值（按照9月30日收盤價(jià)計(jì)算）超過1億元。持股市值居前的主要有東方財(cái)富（高毅資產(chǎn)）、云鋁股份（正心谷）、光威復(fù)材（高毅資產(chǎn)）、拓普集團(tuán)（睿揚(yáng)投資）、華貿(mào)物流（高毅資產(chǎn)）、移遠(yuǎn)通信（慎知資產(chǎn)）等。從行業(yè)板塊分布來看，50只新進(jìn)持有個(gè)股所屬行業(yè)主要有電力設(shè)備、化工、機(jī)械設(shè)備、軍工、電子等。其中，電力設(shè)備個(gè)股數(shù)量最多，共有8只。

　　在重點(diǎn)增持的個(gè)股方面，朝陽永續(xù)的統(tǒng)計(jì)顯示，百億級(jí)私募重點(diǎn)增持了鉑力特、麥格米特、圓通速遞、拓普集團(tuán)、普利制藥等9只個(gè)股，相關(guān)個(gè)股增持市值均超過5000萬元。相關(guān)個(gè)股所屬行業(yè)主要有生物醫(yī)藥、化工、計(jì)算機(jī)等。

　　集中持有四大賽道

　　截至三季度末，百億級(jí)私募持股市值較大的個(gè)股，主要有海康威視、紫金礦業(yè)、東方財(cái)富、富瀚微、物產(chǎn)中大等。持股市值超過2億元的個(gè)股數(shù)量共有28只；持股市值超過1億元的個(gè)股數(shù)量共有48只。

　　從行業(yè)板塊來看，百億級(jí)私募重倉(cāng)持有的個(gè)股主要集中在高端制造、科技、周期、醫(yī)藥醫(yī)療等四大賽道。其中，市場(chǎng)關(guān)注度較高的高端制造個(gè)股，主要有鉑力特、西部超導(dǎo)、光威復(fù)材、道氏技術(shù)、航天電器等�？萍碱悅�(gè)股主要包括半導(dǎo)體、通信、電子等行業(yè)，市場(chǎng)關(guān)注度較高的個(gè)股主要包括�？低�視、紫光國(guó)微、移遠(yuǎn)通信、富瀚微、聯(lián)創(chuàng)電子等。此外，紫金礦業(yè)、云鋁股份、方大炭素等周期類個(gè)股，也被多家百億級(jí)私募連續(xù)多個(gè)季度長(zhǎng)期持有。而通策醫(yī)療、普利制藥、麗珠集團(tuán)、正海生物等醫(yī)藥板塊個(gè)股，也均已被相關(guān)百億級(jí)私募重倉(cāng)持有超過兩個(gè)季度。

　　相對(duì)而言，百億級(jí)私募三季度對(duì)于大消費(fèi)個(gè)股的持有較二季度出現(xiàn)明顯下降。截至目前，百億級(jí)私募三季度僅重倉(cāng)持有了3只消費(fèi)股，分別為天潤(rùn)乳業(yè)、帥豐電器、良品鋪?zhàn)印?/p>

　　下半年以來平均收益率0.62%

　　進(jìn)一步從三季度百億級(jí)私募的整體投資業(yè)績(jī)情況來看，頭部私募機(jī)構(gòu)的整體投資業(yè)績(jī)一般。國(guó)內(nèi)某第三方機(jī)構(gòu)的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，截至10月25日，按照相關(guān)私募產(chǎn)品最新一期凈值統(tǒng)計(jì)，47家有凈值展示的百億級(jí)股票多頭私募機(jī)構(gòu)，其下半年以來的平均收益率為0.62%；取得正收益的百億級(jí)股票多頭私募數(shù)量為27家，占比不足六成。進(jìn)一步從全年來看，今年以來百億級(jí)股票多頭私募的平均收益率為3.93%，正收益機(jī)構(gòu)數(shù)量占比則為62.22%。

　　從股票私募全行業(yè)來看，朝陽永續(xù)的數(shù)據(jù)顯示，截至10月25日，該機(jī)構(gòu)監(jiān)測(cè)的國(guó)內(nèi)10856只股票多頭策略私募產(chǎn)品的今年以來平均收益率為1.12%。

　　分析人士表示，對(duì)比今年二季度部分百億級(jí)私募在順豐控股、上海機(jī)場(chǎng)等個(gè)股的左側(cè)進(jìn)場(chǎng)布局來看，個(gè)人投資者或可對(duì)三季度百億級(jí)私募的重倉(cāng)股進(jìn)行短中期的逢低博弈。