個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險，到底能省多少錢？
這個“五一勞動節(jié)”，注定對于勞動人民來說有點兒不一樣。
財政部等五部門聯(lián)合印發(fā)的《關(guān)于開展個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險試點的通知》（以下簡稱《通知》）稱，自2018年5月1日起，將在上海市、福建�。ê瑥B門市）和蘇州工業(yè)園區(qū)實施個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險試點。試點期限暫定一年。
個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險到底是什么？它到底能幫助我們省多少錢？咱們來算一筆賬。
個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險是什么？
根據(jù)《通知》的試點政策內(nèi)容：對試點地區(qū)個人通過個人商業(yè)養(yǎng)老資金賬戶購買符合規(guī)定的商業(yè)養(yǎng)老保險產(chǎn)品的支出，允許在一定標(biāo)準(zhǔn)內(nèi)稅前扣除；計入個人商業(yè)養(yǎng)老資金賬戶的投資收益，暫不征收個人所得稅；個人領(lǐng)取商業(yè)養(yǎng)老金時再征收個人所得稅。
也就是說，只要將資金投入這種稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險，現(xiàn)在就可以不對這部分收入繳稅，遞延到退休領(lǐng)取養(yǎng)老金時再繳稅。并且《通知》規(guī)定個人在領(lǐng)取時還可以享受一定的稅收減免的優(yōu)惠政策。
事實上，個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險并不是中國的首創(chuàng)，美國等國家早已推出過個人退休賬戶（Individual Retirement Accounts，簡稱IRA）以及401K計劃，其迅速發(fā)展逐漸對傳統(tǒng)的社會保險形成補(bǔ)充，成為美國諸多個人和雇主首選的社會保障計劃。絕大部分IRA參與者每年可將一定免稅額度的資金存入賬戶，根據(jù)自身的風(fēng)險收益偏好進(jìn)行資產(chǎn)配置，其投資收益免稅，退休領(lǐng)取時才繳納個人所得稅。
而401K計劃則相當(dāng)于企業(yè)年金，企業(yè)員工每月從其工資中拿出一定比例的資金存入養(yǎng)老金賬戶，而企業(yè)一般也按一定的比例（不能超過員工存入的數(shù)額）往這一賬戶存入相應(yīng)資金。同時，企業(yè)向員工提供3到4種不同的證券組合投資計劃。員工可任選一種進(jìn)行投資。員工退休時，可以選擇一次性領(lǐng)取、分期領(lǐng)取和轉(zhuǎn)為存款等方式使用。
由此可以看出，中國此次推出的個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險更加類似于美國的IRA，是個人自己可以選擇的一種對于傳統(tǒng)養(yǎng)老保險的補(bǔ)充。
基金or保險？這是一個問題
作為長期投資，很多個人也會選擇進(jìn)行長期的基金投資，作為收入的補(bǔ)充。然而，提到保險，除了保障的用途之外，卻很少被人們看作是一種投資工具。
個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險似乎為人們進(jìn)行長期投資、提高退休后養(yǎng)老收入提供了一個不錯的選擇。本次試點中的個人商業(yè)養(yǎng)老保險產(chǎn)品按穩(wěn)健型產(chǎn)品為主、風(fēng)險型產(chǎn)品為輔的原則選擇，有序擴(kuò)大參與的金融機(jī)構(gòu)和產(chǎn)品范圍，將公募基金等產(chǎn)品納入個人商業(yè)養(yǎng)老賬戶投資范圍。其實，就是賦予了個人可以自主挑選養(yǎng)老型理財產(chǎn)品的權(quán)利。
可是，穩(wěn)健型和風(fēng)險型的基金產(chǎn)品市場上已經(jīng)有很多種了，并且基金公司推出了網(wǎng)上投資、基金定投、紅利自動再投資等多種服務(wù)，使得投資產(chǎn)品快捷便利，為什么還要再選擇個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險呢？
答案就在“稅收”上。
《通知》中規(guī)定了個人繳費稅前扣除的標(biāo)準(zhǔn)：取得工資薪金、連續(xù)性勞務(wù)報酬所得的個人，其繳納的保費準(zhǔn)予在申報扣除當(dāng)月計算應(yīng)納稅所得額時予以限額據(jù)實扣除，扣除限額按照當(dāng)月工資薪金、連續(xù)性勞務(wù)報酬收入的6%和1000元孰低辦法確定。取得個體工商戶生產(chǎn)經(jīng)營所得、對企事業(yè)單位的承包承租經(jīng)營所得的個體工商戶業(yè)主、個人獨資企業(yè)投資者、合伙企業(yè)自然人合伙人和承包承租經(jīng)營者，其繳納的保費準(zhǔn)予在申報扣除當(dāng)年計算應(yīng)納稅所得額時予以限額據(jù)實扣除，扣除限額按照不超過當(dāng)年應(yīng)稅收入的6%和12000元孰低辦法確定。
此外，領(lǐng)取的商業(yè)養(yǎng)老金收入，其中的25%部分予以免稅，其余75%部分按照10%的比例稅率計算繳納個人所得稅。
要知道，對于基金投資收入，根據(jù)《財政部 國家稅務(wù)總局關(guān)于開放式證券投資基金有關(guān)稅收問題的通知》（財稅[2002]128號），個人投資者申購和贖回基金單位取得的差價收入，暫不征收個稅；對基金取得的股票的股息、紅利收入，債券的利息收入、儲蓄存款利息收入，由上市公司、發(fā)行債券的企業(yè)和銀行在向基金支付上述收入時代扣代繳20%的個稅。
長期投資中，股息、利息等收入是重要的收入來源。10%退休時支取稅率加上25%部分免稅vs20%現(xiàn)在支付的稅率加上高額的基金申購、管理、贖回費等，選擇基金還是保險，可能大家心里都有了一本賬。
稅收遞延到底能省多少錢？
購買了個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險，到底現(xiàn)在可以免繳多少稅，未來要補(bǔ)多少稅？
我們假設(shè)一個月工資為8000元的個人，其五險一金是1000，那么他在未購商業(yè)養(yǎng)老保險的情況下，應(yīng)納稅額=（8000-1000）*10%-105=595元。而如果他購買了個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險，每月保費500塊錢，那么由于8000*6%=480<500<1000，所以應(yīng)納稅額=（8000-1000-480）*10%-105=547。節(jié)省了48元。
另外，商業(yè)養(yǎng)老資金賬戶的資金取得的收益也免稅。6000的保費如果按年化收益率4%計算，每年收益240元，原來的利息稅率為20%，所以可以節(jié)省240*20%=48元。因此，全年共節(jié)省48*12+48=624元。
《通知》規(guī)定，退休后可按月或按年領(lǐng)取商業(yè)養(yǎng)老金，領(lǐng)取期限原則上為終身或不少于15年。領(lǐng)取的商業(yè)養(yǎng)老金收入，其中25%部分予以免稅，其余75%部分按照10%的比例稅率計算繳納個人所得稅。假設(shè)該個人在退休后每年能領(lǐng)取6000元的商業(yè)養(yǎng)老金（為了對比方便，不計通貨膨脹和現(xiàn)值這算），那么領(lǐng)取商業(yè)養(yǎng)老金時需支付6000*75%*10%=450元。對比之下，節(jié)稅的好處是存在的。
然而，有些人認(rèn)為，這種商業(yè)養(yǎng)老保險占用了現(xiàn)有資金，存在機(jī)會成本的損失。但是不論如何，這種產(chǎn)品的出現(xiàn)為個人規(guī)劃投資、儲備養(yǎng)老提供了一種新的選擇。
