券商信用風險管理指引發(fā)布 明確授信管理等環(huán)節(jié)
中證網(wǎng)訊（記者 昝秀麗）中國證券業(yè)協(xié)會網(wǎng)站7月15日消息，為配合《證券公司全面風險管理規(guī)范》的實施，指導證券公司建立完善的信用風險管理體系和信用風險控制流程，加強證券公司對各類信用風險事件的防范與應對，中國證券業(yè)協(xié)會組織制定了《證券公司信用風險管理指引》（簡稱《指引》），經(jīng)協(xié)會第六屆常務理事會第九次會議表決通過，并向中國證監(jiān)會備案，現(xiàn)予發(fā)布，自發(fā)布之日起施行。
首先，《指引》明確了信用風險管理的范圍，《指引》適用于證券公司以自有資金出資的業(yè)務，可按照業(yè)務類型分為五類：融資類業(yè)務、場外衍生品業(yè)務、債券投資交易、非標準化債權資產(chǎn)投資以及其他涉及信用風險的自有資金出資業(yè)務。
其次，《指引》明確了信用風險管理的主要環(huán)節(jié)，包括風險識別與評估（準入管理、盡職調查、風險計量、內部評級、壓力測試、授信管理、合同管理等）、風險監(jiān)控和預警（風險報告、信息系統(tǒng)支持、輿情監(jiān)控等），以及風險資產(chǎn)處置和化解�！吨敢芬皇菑娬{了盡職調查為信用風險管理的重要手段。二是強調了證券公司授信管理基本要求。要求證券公司建立授信授權審批機制，明確各業(yè)務的審批層級及授權范圍，保證各層級審批的相對獨立性。對于具體業(yè)務的授信管理，強調了通過限額管理來控制信用風險的頭寸和水平，并配合其他風險控制措施。授信的集中度管理方面，強調了融資類業(yè)務應對擔保品集中度和客戶集中度加以控制。三是建立長效的風險監(jiān)控、報告及預警機制。四是明確了風險資產(chǎn)違約處置的基本要求�！吨敢芬笞C券公司建立違約處置流程，對資產(chǎn)進行風險分類，并根據(jù)會計準則計提損失。為明確違約處置的職責分工和人員安排，對于風險資產(chǎn)，證券公司應指定專人牽頭負責處置事宜。
再者，《指引》細化了相關重點工作，同一業(yè)務、同一客戶管理要求是證券公司信用風險管理的關注重點之一。一方面，強調了同一業(yè)務風險信息的集中管理，明確了對于融資類業(yè)務應跨部門、跨母子公司制定相對一致的流程和標準。另一方面，強調了融資類業(yè)務同一客戶認定、匯總和監(jiān)控。證券公司可制定內部適用的融資類同一客戶認定標準。另外，明確業(yè)務發(fā)起部門和業(yè)務管理部門是信用風險管理的一線主體，強調了業(yè)務發(fā)起部門和業(yè)務管理部門的信用風險一線管理職責。
此外，《指引》對風險計量提出方向性指導。一是要求各證券公司根據(jù)業(yè)務實際需要確定計量的范圍和標準，并逐步將計量結果運用于對業(yè)務的信用風險管理。二是規(guī)定證券公司可根據(jù)業(yè)務實際需要確定內部評級的適用范圍、選取內部評級方法和標準，以及建立適用的內評工具（例如信息系統(tǒng)）。三是《指引》指出應對所有涉及信用風險的業(yè)務進行專項壓力測試，并確保壓力測試結果在實際應用中的有效性。
