上海金融法院：上市公司內(nèi)控問題凸顯，立體追責體系需進一步強化

　　4月2日，上海金融法院披露2023年度上海金融法院審判工作情況。梳理2023年度審判的證券業(yè)案件后，上海金融法院總結(jié)出四個特點與態(tài)勢：一是虛假陳述案件數(shù)量大幅下降，訴源治理成效進一步顯現(xiàn)；二是糾紛爭點呈現(xiàn)新變化，司法導向作用進一步突出；三是上市公司內(nèi)控問題凸顯，立體追責體系需進一步強化；四是資管糾紛聚焦管理人責任，信義義務(wù)有待進一步落實。

　　上海金融法院通報的數(shù)據(jù)顯示，2023年，上海金融法院一審證券虛假陳述案件收案同比減少2594件，降幅66.27%，訴源治理成效逐步顯現(xiàn)。對于原因，上海金融法院表示：一是通過與專業(yè)調(diào)解組織訴調(diào)對接，發(fā)揮示范判決引領(lǐng)作用。二是強化與行政監(jiān)管機構(gòu)工作對接，推進證券糾紛實質(zhì)化解。三是運用證券集體訴訟機制，提升群體性糾紛化解效率。

　　上海金融法院表示，在虛假陳述重大性的認定上，上市公司往往以財務(wù)造假等行為并未引起相關(guān)證券交易價格和交易量明顯變化為由提出抗辯，引發(fā)爭議。在責任范圍上，原告訴請實際控制人作為第一責任主體承擔賠償責任的情形有所增加。中介機構(gòu)的責任認定仍然是證券虛假陳述糾紛中的常見爭議焦點，糾紛中反映出會計師事務(wù)所函證程序失范、券商對會計師事務(wù)所過度依賴等問題。

　　上海金融法院表示，證券類糾紛案件反映出上市公司財務(wù)審計制度、關(guān)聯(lián)公司內(nèi)控制度、信息披露風控機制等不完善、不健全，實控人以上市公司為工具從事違法犯罪活動的情形仍有發(fā)生。比如，兩家科創(chuàng)板上市公司重大財務(wù)造假引發(fā)證券虛假陳述訴訟的同時，公安機關(guān)對相關(guān)責任人員采取刑事強制措施。民、刑、行交叉情形多發(fā)，需要司法、監(jiān)管等進一步形成合力，加強執(zhí)法司法高效協(xié)同，服務(wù)和支撐資本市場健康發(fā)展。