浙江大學法學院教授李有星：加強中美跨境監(jiān)管合作 促進實現(xiàn)全球投資者保護

　　浙江大學法學院教授李有星9日表示，中國證監(jiān)會8月8日就美國《關(guān)于保護美國投資者防范中國公司重大風險的報告》發(fā)表了有誠意和解決中概股跨境監(jiān)管合作的意見。中美監(jiān)管機構(gòu)在秉承資本市場開放、提高上市公司信息披露質(zhì)量、保護投資者利益、懲治財務造假和合作協(xié)商解決審計監(jiān)管等重大問題上，理念和價值是一致的，雙方具有解決問題的基礎(chǔ)。

　　李有星認為，企業(yè)跨境上市是經(jīng)濟全球化的重要體現(xiàn)，推動證券跨境監(jiān)管合作、保護全球投資者權(quán)益已經(jīng)成為重要的全球性議題，需要世界各國共同參與、共同解決并共同遵循。中概股公司選擇赴美上市，是紐約作為全球金融中心功能發(fā)揮的重要體現(xiàn)，對進一步豐富當?shù)厥袌鲑Y產(chǎn)選擇和提高全球投資者投資收益發(fā)揮了非常好的作用，是件“多贏”的好事。部分中概股公司的違法行為應當是個案，將個案問題政治化，一味針對中國公司，無助于問題的解決，也有損國際金融中心的聲望和地位，更不利于美國投資者權(quán)益的保護。

　　李有星說，加強中概股公司的國際監(jiān)管合作，是中美兩國適應全球金融市場開放和風險防范的必然選擇。中美之間過去就達成了執(zhí)法合作諒解備忘錄并開展了試點工作，中國證監(jiān)會在瑞幸咖啡財務造假事件曝出后第一時間就發(fā)表聲明并強烈譴責，積極尋求與美國的合作和溝通，美國方面所關(guān)注的焦點也是加強證券監(jiān)管以保護美國投資者。中國法律法規(guī)從來沒有禁止或阻止會計師事務所向境外監(jiān)管機構(gòu)提供審計工作底稿，而是應當履行一定的法律程序，通過監(jiān)管合作渠道來交換，并符合安全保密的相關(guān)規(guī)定。因此，在共同打擊證券違法違規(guī)行為、維護投資者合法權(quán)益方面，中美雙方有廣泛的合作需求和合作基礎(chǔ)，雙方合作的大門始終是敞開的，不存在實質(zhì)性的法律障礙。

　　李有星強調(diào)，由于資本市場發(fā)展階段不同、市場結(jié)構(gòu)不同、監(jiān)管制度不同，中美兩國在證券監(jiān)管領(lǐng)域難免存在分歧和摩擦，在中美跨境證券監(jiān)管合作歷史中，也曾出現(xiàn)波折、困難的局面。但多年來，中國證監(jiān)會與美國證監(jiān)會、美國公眾公司會計監(jiān)察委員會都秉持開放合作的態(tài)度，保持積極溝通，取得了不少成功合作的案例。中美兩國證券監(jiān)管機構(gòu)應在過去良好合作的基礎(chǔ)上進一步推動跨境監(jiān)管合作，達成有效的雙邊合作協(xié)議或者諒解備忘錄，采取包括聯(lián)合檢查、交換審計底稿在內(nèi)的多種措施以加強監(jiān)管合作。