合規(guī)運作是資產(chǎn)管理行業(yè)的“生命線”
日前，中銀證券優(yōu)勢制造股票基金的基金經(jīng)理白冰洋因在基金管理運作過程中未能勤勉盡責(zé)，被上海證監(jiān)局采取出具警示函的行政監(jiān)管措施。
基金經(jīng)理被監(jiān)管部門出具警示函，在行業(yè)內(nèi)較為少見。業(yè)內(nèi)人士表示，合規(guī)運作是資產(chǎn)管理行業(yè)的“生命線”，此次基金經(jīng)理直接被采取監(jiān)管措施，為整個行業(yè)都敲響了“警鐘”。
基金經(jīng)理“罕見”被警示
上海證監(jiān)局發(fā)布的《關(guān)于對白冰洋采取出具警示函措施的決定》顯示，經(jīng)查，白冰洋作為中銀證券優(yōu)勢制造股票型證券投資基金的基金經(jīng)理，在基金管理運作過程中，未能勤勉盡責(zé)，導(dǎo)致該基金在2021年10月28日當(dāng)日未能保持不低于基金資產(chǎn)凈值百分之五的現(xiàn)金或者到期日在一年以內(nèi)的政府債券。
上海證監(jiān)局指出，上述問題違反了《公開募集證券投資基金運作管理辦法》（證監(jiān)會令第104號，以下簡稱《公募基金運作管理辦法》）第二十八條的規(guī)定。
查閱發(fā)現(xiàn)，《公募基金運作管理辦法》第二十八條規(guī)定的具體內(nèi)容為：開放式基金應(yīng)當(dāng)保持不低于基金資產(chǎn)凈值5%的現(xiàn)金或者到期日在一年以內(nèi)的政府債券，以備支付基金份額持有人的贖回款項，但中國證監(jiān)會規(guī)定的特殊基金品種除外。
上海證監(jiān)局表示，根據(jù)《公開募集證券投資基金運作管理辦法》第五十六條第八項的規(guī)定，決定對白冰洋采取出具警示函的行政監(jiān)管措施�！澳銘�(yīng)當(dāng)認(rèn)真學(xué)習(xí)有關(guān)法律法規(guī)，嚴(yán)格遵守崗位職責(zé)，做到專業(yè)審慎、勤勉盡責(zé)，強化守法合規(guī)意識，切實維護(hù)基金份額持有人的利益。我局將在日常監(jiān)管中切實關(guān)注你的履職情況�！�
“基金經(jīng)理被直接出具警示函的情況并不多見�！豆蓟疬\作管理辦法》第二十八條的規(guī)定，是為了基金可能面臨的巨額贖回，應(yīng)對流動性危機。一般基金經(jīng)理和資管機構(gòu)的合規(guī)風(fēng)控部門，都不大會在這個問題上出現(xiàn)風(fēng)險事件�！鄙虾Ｒ患一鸸镜暮弦�(guī)風(fēng)控部門人士表示。
合規(guī)問題“警鐘長鳴”
通聯(lián)數(shù)據(jù)Datayes顯示，中銀證券優(yōu)勢制造股票基金成立于2021年7月8日，A/C份額合計的成立規(guī)模為3.16億元，有效認(rèn)購總戶數(shù)為5386戶。截至2021年年末，該基金的規(guī)模為1.63億元，基金份額為1.70億份，也就是說從成立后到2021年底，基金份額減少了1.46億份。截至3月18日，該基金A份額成立以來的收益率為-10.31%，近三個月的收益率為-3.70%。
基金公告顯示，白冰洋2012年加入中銀國際證券股份有限公司，歷任中銀證券保本1號混合型證券投資基金、中銀證券祥瑞混合型證券投資基金的基金經(jīng)理，現(xiàn)任中銀證券聚瑞混合、中銀證券價值精選靈活配置混合、中銀證券健康產(chǎn)業(yè)靈活配置混合、中銀證券優(yōu)勢制造股票基金的基金經(jīng)理。天天基金網(wǎng)數(shù)據(jù)顯示，其現(xiàn)任基金資產(chǎn)的總規(guī)模為6.32億元。
觀察發(fā)現(xiàn)，在2021年10月28日，該基金的基金凈值下跌7.06%。不過，在該基金2021年四季報中，仍然寫到：“本報告期內(nèi)，本基金管理人嚴(yán)格遵守《證券投資基金法》等有關(guān)法律法規(guī)及基金合同、招募說明書等有關(guān)基金法律文件的規(guī)定，本著誠實信用、勤勉盡責(zé)的原則管理和運用基金資產(chǎn)，在控制風(fēng)險的前提下，為基金份額持有人謀求最大利益，不存在違法違規(guī)或未履行基金合同承諾的情形�！�
“基金凈值單日的大幅回撤，在排除市場的因素之后，其實應(yīng)該引發(fā)公司關(guān)注其背后的合規(guī)風(fēng)險。如果公司可以提前自查發(fā)現(xiàn)這個問題，則在處理這一問題上更為主動和有效。這次事件也為整個公募基金行業(yè)提出了警示，合規(guī)運作是資產(chǎn)管理行業(yè)的‘生命線’，在行業(yè)持續(xù)加強監(jiān)管的大背景下，在公募基金‘出圈’、被越來越多的投資者接受的情況下，這一點尤為重要�！币患胰藤Y管的副總經(jīng)理表示。
